Порядок переноса открытой позиции Клиента на рынке Standard.
5.2.1. Совершая сделки с ценными бумагами на рынке Standard ЗАО «ФБ ММВБ». Клиент тем самым дает Брокеру постоянное поручение на ежедневное заключение в интересах и за счет Клиента сделок с ценными бумагами, направленных на перенос обязательств Клиента по заключенным ранее на условиях расчетов T+4 сделкам с ценными бумагами на рынке Standard на следующий торговый день в целях обеспечения Брокером для Клиента условий беспоставочной торговли ценными бумагами на рынке Standard .
5.2.2. Объем сделки с ценными бумагами по переносу обязательств Клиента по сделкам T+4 на следующий торговый день определяется величиной открытой позиции Клиента, сформированной на торговом счете клиента на конец торгового дня, которая рассчитывается после окончания текущего торгового дня на основании биржевых отчетов за этот день в следующем порядке:
― последняя торговая сессия и момент окончания торгового дня определяются Правилами торгов ЗАО «ФБ ММВБ».
― в соответствии с Правилами торгов ЗАО «ФБ ММВБ» обязательства по сделкам, заключенным на условиях расчетов T+4, после окончания торгового дня, в который эти сделки были заключены, становятся обязательствами с условиями расчетов T+3;
― все сделки, совершенные Клиентом в течение одного торгового дня с одного торгового счета, сальдируются по каждому выпуску ценной бумаги каждого эмитента, в результате чего на конец дня по каждому выпуску ценных бумаг формируется открытая позиция клиента, равная количеству купленных ценных бумаг одного выпуска минус количество проданных ценных бумаг этого же выпуска ;
― в случае, если в течение одного торгового для количество купленных Клиентом ценных бумаг одного и того же выпуска равно количеству проданных ценных бумаг этого же выпуска, суммарные обязательства Клиента по купленным и проданным ценным бумагам взаимно компенсируются;
― в случае, если количество купленных Клиентом в течение одного торгового дня ценных бумаг отличается от количества проданных ценных бумаг, то на конец торгового дня формируется ненулевая открытая позиция Клиента, подлежащая переносу на следующий торговый.
5.2.3. Для переноса открытой позиции клиента на следующий торговый день Брокер на основании поручения Клиента, указанного в п.5..2.1 Регламента, совершает адресную сделку РЕПО на следующих условиях:
― сделка совершается на биржевых торгах ЗАО «ФБ ММВБ» с торгового счета Клиента на рынке FORTS, на котором сформировалась эта открытая позиция;
― контрагентом по сделке может выступать как сам Брокер, так и любое третье лицо по выбору Брокера;
― предметом сделки РЕПО являются ценные бумаги того же выпуска и того же эмитента, которые составляют обязательство Клиента по открытой позиции, подлежащей переносу на следующий торговый день путем совершения данной сделки РЕПО;
― объем сделки равен величине открытой позиции Клиента, рассчитанной в порядке, предусмотренном п.5.2.2 Регламента;
― первая часть сделки РЕПО совершается на условиях расчетов T+3;
― цена первой части РЕПО соответствует текущим ценам, сложившимся на рынке Standard на момент совершения сделки;
― направление (покупка или продажа) первой части РЕПО противоположно направлению открытой позиции Клиента так, чтобы после совершения сделки обязательства Клиента по открытой позиции предыдущего торгового дня и по первой части РЕПО взаимно компенсировались;
― вторая часть сделки РЕПО совершается на условиях расчетов T+4;
― направление (покупка или продажа) второй части РЕПО противоположно направлению первой части РЕПО и совпадает с направлением открытой позиции Клиента;
― срок РЕПО определяется количеством календарных дней, укладывающихся в период между датой исполнения первой части РЕПО и датой исполнения второй части РЕПО;
― цена второй части сделки РЕПО определяется согласно утвержденным тарифам Брокера, исходя из указанной в тарифах ставки за перенос обязательств Клиента по сделкам, совершенным на рынке Standard, выраженной в годовых %% к сумме первой части РЕПО, и срока РЕПО, рассчитанного в порядке, указанном в предыдущем абзаце данного пункта Регламента.
5.2.4. Брокер совершает сделки РЕПО по переносу обязательств Клиента по сделкам T+4 на следующий торговый день не позднее начала промежуточного клирингового сеанса (дневного клиринга) основной торговой сессии следующего торгового дня.
5.2.5. Документом, удостоверяющим факт совершения Брокером сделки РЕПО по переносу обязательств Клиента по сделкам T+4 на следующий торговый день, является отчет по сделкам и операциям с ценными бумагами, предоставляемый Клиенту Брокером в соответствии с условиями настоящего Регламента.
5.2.6. За совершение сделки РЕПО по переносу обязательств Клиента по сделкам T+4 на следующий торговый день Брокер взимает с Клиента вознаграждение, предусмотренное утвержденными тарифами Брокера за совершение по поручению Клиента сделок РЕПО, согласно тарифному плану, выбранному Клиентом.
Условия и порядок принудительного погашения задолженности Клиента по обеспечению обязательств Клиента на рынке Standard.
5.3.1. Принудительное (без поручения Клиента) погашение задолженности Клиента осуществляется Брокером в случаях, предусмотренных настоящим Регламентом, в целях предупреждения негативных последствий неисполнения Клиентом обязательств по сделкам с ценными бумагами, совершенным им на рынке Standard.
5.3.2. Брокер имеет право осуществить принудительное погашение задолженности Клиента по обеспечению его обязательств по сделкам с ценными бумагами, совершенным Клиентом на рынке Standard, в одном из следующих случаев:
― при неисполнении Клиентом предъявленного требования в сроки, установленные Регламентом;
― при снижении суммы средств, учтенных на торговом счете Клиента, ниже установленного Брокером уровня для обеспечения сделок с ценными бумагами на рынке Standard и срочных сделок на рынке FORTS;
― при неисполнении Клиентом обязательств, предусмотренных Регламентом, а также по иным основаниям, влекущим за собой в соответствии с настоящим Регламентом отказ Брокера от предоставления Клиенту услуги совершения срочных сделок на рынке FORTS и/или сделок с ценными бумагами на рынке Standard;
― в иных случаях, связанных с исполнением Договора и приводящих к снижению суммы средств ГО на торговом счете Клиента ниже уровня, требуемого условиями Регламента и Правилами торгов ОАО «РТС».
5.3.3. В связи с тем что в соответствии с Правилами торгов ОАО «РТС» совершение сделок с ценными бумагами на рынке Standard, равно как и учет обязательств по таким сделкам, производится на торговых счетах, открытых Клиенту на рынке FORTS, принудительное погашение задолженности Клиента по этим сделкам осуществляется Брокером с учетом следующих особенностей:
― условия и порядок учета обязательств Клиента по Гарантийному обеспечению срочных сделок FORTS и сделок с ценными бумагами Standard, условия возникновения задолженности Клиента по таким обязательствам, порядок направления и исполнения Требований о погашении такой задолженности, а также порядок ее погашения, включая порядок принудительного погашения этой задолженности, определяются соответствующими положениями статьи 6 Регламента «Условия совершения срочных сделок»;
― в случае возникновения обстоятельств, требующих принудительного погашения задолженности Клиента по Гарантийному обеспечению, погашению в первую очередь подлежит задолженность Клиента по срочным сделкам FORTS, и только после этого Брокер производит принудительное погашение задолженности Клиента по сделкам с ценными бумагами Standard.
5.3.4. Принудительное погашение задолженности Клиента осуществляется Брокером путем совершения по торговому счету Клиента одной или нескольких адресных или безадресных сделок с ценными бумагами Standard на следующих условиях:
― сделка совершается на биржевых торгах ОАО «РТС» с торгового счета Клиента на рынке FORTS, на котором сформировалась непогашенная задолженность Клиента;
― в случае совершения адресной сделки контрагентом по сделке может выступать как сам Брокер, так и любое третье лицо по выбору Брокера;
― предметом сделки являются любые ценные бумаги по выбору Брокера из тех, которые составляют обязательства Клиента по открытым позициям, рассчитанным на момент совершения сделки в порядке, предусмотренном п.5.2.2 Регламента;
― объем сделки не должен превышать величину открытой позиции Клиента, указанной в предыдущем абзаце;
― сделка с ценными бумагами совершается на условиях расчетов T+N, где N – определяет срок исполнения обязательств по сделкам, сформировавшим открытую позицию Клиента, указанную в предыдущих абзацах данного пункта Регламента;
― сделка с ценными бумагами совершается по текущим ценам, сложившимся на рынке Standard на момент совершения сделки;
― направление (покупка или продажа) сделки противоположно направлению открытой позиции Клиента, указанной в предыдущих абзацах данного пункта, так, чтобы после совершения сделки обязательства Клиента по указанной открытой позиции и по совершаемой сделке взаимно компенсировались.
5.3.5. Брокер совершает сделки на рынке Standard со всеми ценными бумагами, составляющими открытые позиции Клиента на момент совершения сделок, до тех пор, пока не будет полностью погашена задолженность Клиента, подлежащая принудительному погашению, либо до момента, когда будут погашены все открытые позиции Клиента по сделкам с ценными бумагами, совершенным с его торгового счета на рынке Standard.
5.3.6. В случае, если на момент переноса обязательств Клиента по сделкам T+4 на следующий торговый день на счете Клиента имеется непогашенная задолженность Клиента по Гарантийному обеспечению сделок Standard, Брокер совершает по счету Клиента сначала сделки с ценными бумагами, направленные на принудительное погашение задолженности Клиента, и только поле погашения этой задолженности, совершает сделки РЕПО по переносу обязательств Клиента по сделкам Standard на следующий торговый день в объеме открытой позиции Клиента, оставшейся после принудительного погашения указанной выше задолженности.
5.3.7. Во всех случаях принудительного погашения задолженности Клиента по обеспечению обязательств Клиента по сделкам с ценными бумагами на рынке Standard, предусмотренных Регламентом, все возможные убытки Клиента, связанные с осуществлением Брокером указанной процедуры принудительного погашения задолженности, целиком ложатся на Клиента.
Прочие условия совершения сделок в секторе рынка Standard.
5.4.1. Учет и отражение в отчетах Брокера сделок с ценными бумагами, совершенными на рынке Standard, и обязательств по таким сделкам осуществляется Брокером с учетом следующих особенностей рынка:
― заключение сделок Standard, удержание биржевых сборов и проведение Гарантийных платежей, а также учет обязательств по Гарантийному обеспечению открытых позиций по таким сделкам совершаются на счетах, открытых Клиенту на срочном рынке FORTS, в связи с чем в отчетах Брокера, предоставляемых Клиенту по срочным сделкам, также отражается вся указанная информация, а также комиссия Брокера по сделкам с ценными бумагами Standard, при этом учет сделок ведется в терминах, эквивалентных контрактам, принятым для учета срочных сделок на рынке FORTS, а учет обязательств по сделкам Standard ведется в разрезе обязательств по открытым позициям;
― исполнение обязательств по сделкам Standard и возврат Клиенту всех Гарантийных платежей по этим сделкам, произведенных со счетов на рынке FORTS, осуществляется Биржей на счетах фондового рынка ОАО «РТС», соответственно в отчетах Брокера, предоставляемых Клиенту по сделкам с ценными бумагами, все сделки Standard, совершенные Клиентом со счетов FORTS, отражаются на счетах Клиента, открываемых ему Брокером на фондовом рынке ОАО «РТС», при этом учет сделок с ценными бумагами и обязательств по этим сделкам ведется в разрезе конкретных выпусков и наименования эмитентов ценных бумаг.»
УСЛОВИЯ СОВЕРШЕНИЯ СРОЧНЫХ СДЕЛОК.
Общие условия совершения срочных сделок.
Настоящая статья Регламента определяет общий порядок и условия совершения Брокером в интересах и за счет Клиента срочных сделок на биржевых торгах, а также иных юридических и фактических действий, связанных с обслуживанием Клиента на срочном рынке.
Услуга совершения срочных сделок на конкретной биржевой площадке предоставляется Клиенту на основании соответствующего административного поручения, подаваемого Клиентом в письменном виде в любой момент после заключения Договора.
Брокер предоставляет Клиенту возможность совершения сделок на срочном рынке только при условии:
указания Клиентом реквизитов оперативной связи для направления Клиенту требований о внесении средств и иной оперативной информации в случаях, предусмотренных настоящей статьей Регламента;
предоставления или подписания иных документов, если это дополнительно определено Правилами торгов или Регламентом.
Во взаимоотношениях друг с другом при совершении операций на срочном рынке Стороны руководствуются требованиями настоящего Регламента, а также Правилами торгов конкретной биржи, в том числе следующими документами:
правилами совершения срочных сделок;
спецификациями фьючерсных и опционных контрактов;
регламентом проведения торгов;
условиями осуществления клиринговой деятельности;
методикой определения расчетной цены срочных контрактов;
порядком формирования, расчета и использования средств гарантийного обеспечения;
порядком изменения лимитов колебания цен;
порядком принудительного закрытия позиций;
другими документами, устанавливающими требования, обязательные для исполнения участниками торгов на конкретной бирже.
Брокер доводит до сведения Клиента информацию о действующих Правилах торгов путем размещения на сайте Брокера актуальной ссылки на соответствующие документы, опубликованные биржей в сети Интернет.
Клиент до начала совершения операций на срочном рынке обязан внимательно ознакомиться с соответствующими Правилами торгов, в связи с чем Брокер не несет ответственности по убыточным операциям, совершенным Клиентом на срочном рынке по причине незнания Правил торгов соответствующей.
Срочная сделка совершается Брокером на основании и в соответствии с поручением Клиента на совершение срочной сделки, порядок подачи которого Брокеру определяется требованиями настоящего Регламента.
Получив поручение Клиента на совершение срочной сделки, Брокер проверяет его условия на соответствие требованиям, изложенным в настоящей статье Регламента, и в случае, если поданное поручение удовлетворяет указанным требованиям, выставляет соответствующую заявку в биржевую торговую систему, в противном случае Брокер отклоняет поручение Клиента.
Брокер информирует Клиента о сотрудниках, уполномоченных осуществлять контроль за обеспеченностью срочных позиций и возникающими при совершении срочных сделок рисками и осуществлять информационное взаимодействие с клиентами, в интересах которых совершаются срочные сделки, на сайте Брокера в разделе для информирования Клиентов.
Гарантийное обеспечение операций на срочном рынке.
До начала совершения любых операций на срочном рынке Клиент обеспечивает наличие на торговом счете, открытом Клиенту Брокером для совершения срочных сделок, средств гарантийного обеспечения (ГО) в объеме, достаточном для исполнения Клиентом обязательств, установленных настоящей статьей Регламента и Правилами торгов, путем внесения на свой торговый счет следующих активов:
денежных средств в валюте РФ;
иного движимого имущества (неденежные активы).
Внесение Клиентом средств гарантийного обеспечения денежными средствами осуществляется в порядке, предусмотренном статьей настоящего Регламента.
Внесение Клиентом средств гарантийного обеспечения в виде неденежных активов осуществляется путем передачи бирже движимого имущества Клиента в порядке и на условиях, определяемых Правилами торгов.
Неденежные активы Клиента принимаются биржей к учету по их первоначальной оценочной стоимости и в дальнейшем подлежат переоценке в порядке, предусмотренном Правилами торгов.
Брокер ведет учет внесенных на торговый счет Клиента средств ГО отдельно по каждому их виду, а также совокупно в форме сальдо торгового счета, представляющего собой сумму денежных средств и денежной оценки принадлежащих Клиенту и находящихся в распоряжении Брокера средств всех видов.
В соответствии с требованиями, установленными настоящей статьей Регламента и Правилами торгов, допускается использование в качестве гарантийного обеспечения открытых позиций Клиента денежной оценки движимого имущества, учтенной на торговом счете Клиента, только в пределах установленного Брокером норматива ликвидности средств ГО.
Норматив ликвидности средств ГО, представляющий собой выраженную в процентах минимально допустимую величину отношения денежных средств к сумме всех средств, учтенных на торговом счете Клиента, устанавливается равным 100% денежных средств, если иное значение не объявлено Брокером дополнительно.
Клиент на протяжении всего срока удержания открытых позиций по срочным контрактам, учтенных на торговом счете Клиента, обязан поддерживать на своем торговом счете объем средств в размере, не меньшем величины требуемого гарантийного обеспечения, установленного настоящей статьей Регламента и Правилами торгов для покрытия рисков неисполнения обязательств по всем открытым позициям Клиента.
Размер требуемого гарантийного обеспечения на одну открытую позицию, устанавливается равным 100% ГО, установленного биржей, если иное значение не объявлено Брокером дополнительно.
Брокер принимает только такое поручение Клиента на совершение срочной сделки, в результате исполнения которого величина требуемого ГО по открытым позициям Клиента не превысит объем средств, учтенных на его торговом счете, в противном случае поручение отклоняется.
Если объем средств на торговом счете Клиента меньше величины требуемого ГО по открытым позициям Клиента, Брокер принимает только такие поручения Клиента, в том числе и поручения на совершение неторговой операции, исполнение которых не приводит к дальнейшему увеличению требуемого ГО или уменьшению собственных средств Клиента, учтенных на его торговом счете, а все прочие поручения отклоняются.
В случае возникновения ситуации, когда объем средств на торговом счете Клиента оказывается меньше величины требуемого ГО по его открытым позициям, Клиент обязан незамедлительно погасить недостаток средств ГО путем внесения на свой торговый счет необходимой суммы денежных средств, либо закрыть избыточные срочные позиции.
Датой погашения задолженности Клиента по гарантийному обеспечению открытых позиций считается дата фактического поступления денежных средств на торговый счет Клиента, либо дата совершения срочной сделки, обеспечившей снижение величины требуемого ГО.
При наличии на торговом счете Клиента после завершения основной торговой сессии торгового дня недостатка средств ГО Клиент уплачивает установленную Брокером неустойку за недостаток средств на торговом счете Клиента в порядке, предусмотренном статьей настоящего Регламента.
В случае совершения Клиентом операций на срочном рынке, а также при удержании на торговом счете Клиента открытых позиций биржа производит расчет вариационной маржи, подлежащей зачислению на торговый счет Клиента, или списанию с него в безакцептном порядке по итогам каждого торгового дня, тем самым увеличивая или уменьшая величину средств ГО, учтенных на торговом счете Клиента, при этом может возникнуть ситуация, когда величина средств на торговом счете Клиента окажется меньше требуемого ГО.
Клиент должен иметь в виду, что в зависимости от ситуации, сложившейся на срочном рынке или на рынке базового актива, величина требуемого ГО в любой момент может быть увеличена без предварительного уведомления об этом Клиента:
биржей в предусмотренных Правилами торгов случаях;
Брокером в случае возникновения на рынке ситуации, содержащей повышенный риск неисполнения обязательств.
Отсутствие предварительного уведомления Клиента об увеличении требований к гарантийному обеспечению открытых позиций не может служить основанием для неисполнения Клиентом обязательств по поддержанию на своем торговом счете требуемой величины средств ГО, равно как и для предъявления претензий Брокеру.
Для предупреждения негативных последствий (удержание неустойки и/или принудительное закрытие позиций) увеличения требований к гарантийному обеспечению Брокер рекомендует Клиенту в любое время поддерживать на торговом счете объем собственных средств Клиента в размере, не меньшем 120% требуемого ГО.
Брокер рекомендует Клиенту учитывать, что Правилами торгов могут быть оговорены особые события, перед наступлением которых биржа производит увеличение размера требуемого ГО, в том числе следующие:
за несколько биржевых дней до последнего дня обращения фьючерсного контракта;
перед праздничными днями, когда торги на срочном рынке не проводятся в течение 3-х и более дней подряд;
перед выходными (праздничными) днями, если хотя бы в один день, в который торги на срочном рынке не проводятся, предполагается проведение торгов на рынке базового актива.
Информация о сумме средств, учтенных на торговом счете Клиента, о величине требуемого гарантийного обеспечения открытых позиций, а также о сумме задолженности Клиента по ГО, подлежащей погашению Клиентом до начала очередной торговой сессии, предоставляется Клиенту в составе ежедневных отчетов, направляемых Клиенту Брокером в порядке и в сроки, установленные настоящим Регламентом.
|
