5.СТРАТЕГИЯ ФИНАНСИРОВАНИЯ
Финансирование проектов МК. Проблемы и решения
Для становления и развития МК важно решить проблему финансирования модернизации и переоснащения технологической базы машиностроения. В качестве первого направления можно рассмотреть целевое финансирование. К сожалению, на данный момент предприятия машиностроения самостоятельно финансировать свое развитие не могут. Как показывает иностранный опыт, для развития высокотехнологичных отраслей на начальном этапе всегда нужны своевременные и мощные, желательно государственные инвестиции. При оценке объема финансирования надо четко понимать, что модернизировать нужно производство и стендовую базу. Инвестиционная стратегия развития машиностроения нацелена на завоевание устойчивых ниш на мировом рынке при максимально эффективном использовании уже имеющихся ресурсов. Цель Российской Федерации – не менее
10 процентов мирового рынка продаж машиностроительной продукции к 2025 году.
Венчурный фонд
Предложение. Для реализации стратегии и программы развития МК в соответствии с целями развития машиностроения в Российской Федерации необходимо использование инструментов венчурного финансирования с использованием ресурсов действующих венчурных фондов – Фонда региональных инновационных проектов Ассоциации инновационных регионов России и некоммерческой организации «Инвестиционно-венчурный фонд Республики Татарстан», действующий в связке с создаваемым консорциумом инвестиционных проектов. Также необходимо сотрудничество с ОАО «Российская венчурная компания», Фондом содействия развитию малых форм предприятий в научно-технической сфере, Фондом прямых инвестиций, Фондом посевных инвестиций ОАО «РВК», федеральными и региональными банками Республики Татарстан, например, венчурным фондом Промсвязьбанка.
Венчурный фонд должен быть ориентирован на инвестирование уже отобранных экспертным советом консорциума проектов, пилотные венчурные проекты с высоким потенциалом развития, в растущие предприятия МК по производству востребованной рынком наукоемкой продукции в Российской Федерации и за рубежом.
Основная цель деятельности Венчурного фонда – выдача займов для реализации перспективных проектов и преимущественное финансирование их пилотных стадий в целях оперативной реализации прорывных технологий и обеспечения лидирующего развития МК. Финансирование субъектов МК производится на условиях, конкурентных с условиями выдачи займов (кредитов) за рубежом для инновационных проектов. Фактически этим признается бесполезность банковской системы Российской Федерации, которая сохраняет неприемлемо высокие кредитные ставки и условия для инновационного развития машиностроения в Российской Федерации с импортозамещением.
Основные задачи Венчурного фонда:
стимулирование развития в Российской Федерации и Республике Татарстан сектора инвестиций в пилотные перспективные производственные проекты, характерные для венчурного финансирования;
обеспечение формирования сети бизнес-партнеров Венчурного фонда для оптимальной реализации их финансовых и организационных возможностей, вовлечения профессиональных управляющих, экспертов и создаваемого сообщества бизнес-ангелов в развитие новых технологических и производственных компаний, преимущественно МСБ;
создание условий для непрерывного потока инвестиций в Венчурный фонд, включая разные микрофинансовые организации (кредитные потребительские кооперативы, сети ломбардов, букмекерские конторы и другие), при одновременном значительном росте количества и качества малых технологических бизнесов, претендующих на получение пилотных и/или стратегических инвестиций.
Основные параметры Венчурного фонда
Деятельность Венчурного фонда осуществляется при участии его венчурных партнеров и инициаторов проектов для эффективного использования инвестиций. Команды отобранных проектов получают доступ к научным, материально-техническим и финансовым ресурсам, необходимым для обеспечения их деятельности по быстрой реализации своих проектов.
Объем средств Венчурного фонда, включая привлеченные Венчурным фондом и находящиеся под его трастовым управлением, – до 2 млрд.рублей, что обеспечит одновременную реализацию до 25 перспективных проектов на их пилотных стадиях.
Срок функционирования Венчурного фонда не ограничен, а финансирование отобранных проектов производится поэтапно, на основании ответственного решения экспертного совета Венчурного фонда и без специального предоставления обычных финансовых гарантий заявителями (при наличии ответственного решения экспертного совета Венчурного фонда о высоком уровне проекта).
Венчурный фонд осуществляет соинвестирование средств совместно с частными инвесторами.
Венчурный фонд обычно предоставляет финансирование в размере не более 90 процентов всего объема инвестиционной потребности проекта, но для очень перспективных проектов по представлению экспертного совета центра инвестиционных проектов (далее – ЦИП) возможно 100-процентное финан-сирование Венчурным фондом проекта на пилотной стадии при условии поэтапной отчетности и достаточно позитивного совпадения встроенных индикаторов проекта с его действительными показателями на этапах пилотной стадии.
Венчурный фонд допускает любые юридические и финансовые условия финансирования проекта, разрешенные действующим законодательством Российской Федерации.
Венчурный фонд осуществляет взаимодействие с системой своих партнеров.
Принятие инвестиционных решений по финансированию проектов осуществляет инвестиционный совет Венчурного фонда на базе ответственного решения экспертного совета ЦИП.
Стратегия Венчурного фонда – консорциума проектов
Инвестиционная политика (стратегия) Венчурного фонда – вложение его средств в проекты, ценные бумаги и доли в уставных капиталах создаваемых венчурных компаний, действующих на пилотной стадии развития как инновационные компании.
Инвестиционная политика (стратегия) Венчурного фонда подробно излагается в его инвестиционной декларации (инвестиционном меморандуме).
Инструменты инвестирования Фонда могут предусматривать любые юридические и финансовые условия сделок, разрешенные действующим законодательством Российской Федерации.
При этом самое большое субсидирование предоставляется предприятиям, которые осуществляют свою инновационную деятельность на проектах с высоким уровнем заложенных разработок.
В перспективе у Венчурного фонда – создание микрокредитного фонда
(до 1 млн.рублей) для подготовки перспективных проектов к пилотному финансированию и демонстрации их преимуществ, а также создание совместно с ЦИП своего технопарка кластерных инициатив.
Венчурный фонд предполагает широко использовать все возможности краудфандинга как коллективного сотрудничества физических и/или юридических лиц, которые добровольно объединяют свои деньги или другие ресурсы, возможно, через «Интернет», в том числе для финансирования стартапов и/или пилотных инновационных проектов компаний при условии получения доли прибыли от совместных инвестиций даже после пилотной стадии проекта в случае его продажи, реакционирования и др. Краудфандинг может также относиться к финансированию компании путем ее акционирования и продажи малых долей предприятия широкому спектру инвесторов. Изначально должна быть заявлена цель, определена нужная денежная сумма, составлена калькуляция всех расходов, а информация по сбору средств открыта для всех на специальном разделе сайта Венчурного фонда и ЦИП. Этот тип краудфандинга получит особое распространение в Российской Федерации, если будет принят новый закон, позволяющий стартап-компаниям региональных территориально-производственных комплексов собирать до 30 млн.рублей посредством краудфандинга, без регистрации на продажу акций, как это происходит сейчас.
В соответствии со своей программой развития региональных МСБ Венчурный фонд выделяет им временные субсидии для покрытия затрат, связанных с подключением к электроэнергии (до 50 процентов документально подтвержденных затрат). Создается отдельная программа по поддержке экспортно-ориентированных субъектов МСБ. Особое внимание уделяется вовлечению субъектов МСБ в цепи поставок крупных предприятий КИТПК.
6.МЕРЫ ГОСУДАРСТВЕННОЙ ПОДДЕРЖКИ
У МСБ есть три базовые проблемы:
усложенный путь к долгосрочным недорогим инструментам финансирования (использование дорогих ресурсов на рыночных условиях и механизмов субсидирования части процентных ставок), следовательно, затратный;
общий бизнес-климат с очень специфическими отличиями от развитых стран мира;
усложненная налоговая политика, не стимулирующая развитие (требующая индивидуальной, «тонкой» настройки в виде схем оптимизации налогообложения, и, следовательно, затрат).
Направленность существующих мер существующей государственной поддержки МСБ порождает ситуацию, когда малому бизнесу невыгодно становиться средним, а среднему бизнесу – крупным, а выбранная стратегия поддержки не соответствуют целям развития экономики Российской Федерации.
Формы государственной поддержки, финансирование и правовая охрана результатов инновационной деятельности в Республике Татарстан
Государственная поддержка инновационной деятельности в Республике Татарстан осуществляется в следующих формах:
а) предоставление в установленном законодательством порядке налоговых льгот субъектам инновационной деятельности в части средств, зачисляемых в бюджет Республики Татарстан;
б) финансирование и софинансирование реализации инновационных проектов с соблюдением при этом условий возвратности бюджетных средств;
в) предоставление субъектам инновационной деятельности финансовой помощи в форме бюджетных кредитов за счет средств бюджета Республики Татарстан на конкурсной основе;
г) предоставление в аренду государственного имущества на льготных условиях субъектам инновационной деятельности;
д) частичная компенсация процентной ставки по кредитам коммерческих банков в случаях, предусмотренных законом Республики Татарстан о бюджете Республики Татарстан на очередной финансовый год и на плановый период;
е) освобождение от арендной платы за земельные участки, находящиеся в собственности Республики Татарстан, используемые в целях реализации приоритетного инновационного проекта;
ж) финансирование патентования в Российской Федерации и за рубежом изобретений, полезных моделей, промышленных образцов, созданных за счет бюджетных средств Республики Татарстан;
з) упреждающее развитие инфраструктуры инновационной деятельности, а также предоставление услуг по сопровождению инновационных проектов в бизнес-инкубаторах, бизнес-гостиницах;
и) предоставление государственных гарантий Республики Татарстан для инвесторов и кредиторов приоритетных инновационных проектов;
к) организационная и финансовая поддержка участия субъектов инновационной деятельности при проведении выставок и конференций в Российской Федерации, Республике Татарстан и за рубежом;
л) совершенствование нормативной правовой базы Республики Татарстан в области инновационной деятельности;
м) предоставление субъектам инновационной деятельности субвенций и субсидий из бюджета Республики Татарстан в пределах, установленных бюджетным законодательством Республики Татарстан, и в случаях, предусмотренных целевыми программами и законодательством;
н) создание информационных систем и информационно-телеком-муникационных сетей в целях обеспечения субъектов инновационной деятельности информацией;
о) содействие развитию кадрового потенциала инновационной деятельности, подготовке, переподготовке и повышению квалификации кадров в сфере управления инновационной деятельностью (включая органы государственной власти);
п) оказание помощи в подборе индустриальных площадок.
Источниками финансирования инновационной деятельности являются:
бюджет Республики Татарстан;
собственные средства субъектов инновационной деятельности;
кредиты коммерческих банков;
иностранные инвестиции;
другие незапрещенные законодательством источники.
Средства бюджета Республики Татарстан на финансирование инновационной деятельности предусматриваются при формировании бюджета Республики Татарстан на очередной финансовый период в соответствии с целевой программой по развитию инновационной деятельности и инновационным меморандумом, разрабатываемым Правительством Республики Татарстан.
Объем средств, выделяемых на финансирование научной и инновационной деятельности из бюджета Республики Татарстан, предусматривается в размере
2 процентов от валового регионального продукта.
Финансирование за счет средств бюджета Республики Татарстан не может быть оказано субъектам инновационной деятельности:
а) находящимся в стадии реорганизации или ликвидации;
б) на имущество которых в установленном порядке наложен арест или взыскание;
в) имеющим просроченную задолженность по уплате налогов в бюджеты любого уровня, по бюджетным кредитам, ранее выданным из бюджета Республики Татарстан, минимальная заработная плата которых меньше установленного минимального потребительского бюджета в Республике Татарстан, либо допустившим нецелевое использование ранее предоставленных бюджетных средств;
г) показавшим ниже установленной проектом бюджетную эффективность.
Финансирование через Фонд науки и инноваций Республики Татарстан
В приоритетном порядке финансируются проекты и разработки, имеющие высокую степень готовности. Порядок учета, контроля, определение периода инновационности, критерии эффективности инновационной деятельности и предоставление мер государственной поддержки определяются Правительством Республики Татарстан. Инновационная деятельность – неотъемлемая часть интеллектуальной деятельности, результатом которой являются изобретения, полезная модель, промышленный образец и селекционные достижения, на которые распространяется требование по защите интеллектуальной собственности, установленное законодательством Российской Федерации. Право на изобретение, полезную модель, промышленный образец и селекционное достижение подтверждается патентом. Патент удостоверяет исключительное право патентообладателя на использование изобретения, полезной модели, промышленного образца и селекционного достижения. Вознаграждение, выплачиваемое автору изобретения, полезной модели, промышленного образца, финансируемого за счет Фонда науки и инноваций Республики Татарстан, составляет не менее 50 процентов от дохода по его коммерческому использованию в период инновационности.
________________________________________
/home/server/filling-form.ru/pars_docs/refs/115/114354/114354.docx |
