Перспективы развития Общества в 2016 году
ПАО «Центральный телеграф» представлено на телекоммуникационном рынке такими услугами, как фиксированная телефонная связь, услуги присоединения и пропуска трафика, услуги СПД (включая предоставление доступа в Интернет, услуги IP-TV), услуги телеграфной связи, услуги на базе беспроводных технологий.
Основная деятельность ПАО «Центральный телеграф» сосредоточена на следующих сегментах рынка:
Корпоративный сегмент (B2B сегмент), на котором Общество представлено полным набором услуг, включая услуги телеграфной связи;
Межоператорский сегмент (B2O сегмент);
Сегмент населения (B2C сегмент).
Компания, формируя план развития на ближайшие годы, учитывает ряд факторов, оказывающих непосредственное влияние на возможный выбор перспектив ее развития:
направления развития телекоммуникационного рынка региона в целом;
перспективные потребности клиентов;
выбранные приоритеты и направления развития компаний, входящих в группу Ростелеком;
имеющаяся инфраструктура и возможности ее развития в будущем;
деятельность компаний, являющихся настоящими и потенциальными конкурентами.
Основными приоритетами Общества в 2016 г. являются:
Удержание клиентской базы на сегменте B2C, проведение комплексных мероприятий по борьбе с оттоком.
Активная работа в сегменте B2B, разработка и развитие новых сервисов, развитие сотрудничества с бизнес-центрами, повышение лояльности существующих клиентов – юридических лиц.
Развитие услуг телеграфии: расширение географии предоставления услуг, увеличение количества каналов продаж услуг телеграфии, автоматизация процессов и др.
ПАО «Центральный телеграф» планирует ввод в коммерческую эксплуатацию портала телеграфных услуг для передачи телеграмм всех видов и категорий, направленных как на сегмент юридических лиц, так и на сегмент физических лиц. Портал телеграфных услуг позволит пользователям – физическим лицам, зарегистрировавшимся на портале, не только отправлять телеграммы, но и пользоваться адресной книгой, черновиками и архивами сообщений. Для физических лиц услуга будет оказываться только по предоплатной схеме. Для юридических лиц будет реализована возможность заключения договора на оказание услуг как по кредитной, так и по предоплатной схемам.
Для юридических лиц в портале будет реализована возможность передачи многоадресных телеграмм (одинаковое содержание по спискам рассылок); при этом в портале реализуется распознавание и корректировка адресной части телеграмм для корректной индексации, что позволит существенно сократить время обработки на одну телеграмму, и, как следствие, трудозатраты на передачу телеграмм.
Одновременно для зарегистрированных пользователей на портале будет реализована возможность получения в личном кабинете поступающих в их адрес телеграмм, что кроме создания для получателей удобства в обработке и хранении телеграмм, позволит сократить затраты на физическу доставку телеграмм. Также будет продолжено развитие мобильного приложения для отправки поздравительных телеграмм с целью как увеличения прямого дохода от его использования, так и для популяризации услуги Телеграмма в сегменте физических лиц.
Модернизация существующей сети для увеличения надежности и улучшения качества услуг, предоставляемых абонентам
Внедрение новых продуктов и сервисов
Услуга «Безопасный регион» позволяет осуществлять доставку видеоизображения до системы технологического обеспечения региональной общественной безопасности и оперативного управления «Безопасный регион» абонентам – юридическим лицам.
Услуга включает:
организацию и обслуживание сетевой инфраструктуры, схемы подключения;
организацию работ по подключению IP-камер;
организацию и обслуживание сетевого хранилища.
Услуга SLA позволяет организовать контроль показателей качества обслуживания услуг абонентов – юридических лиц с помощью информационных систем Оператора. Оператор предоставляет Абоненту информацию о показателях надежности и качества обслуживания и о значениях этих показателей по адресам точек доступа Абонента.
Важный принцип SLA – обеспечение непрерывного контроля показателей уровня обслуживания в процессе оказания Услуги.
Данная услуга обеспечивает:
своевременное обнаружение внештатных ситуаций, что важно для Оператора, который несет ответственность перед Абонентом за качество Услуг;
контроль, который позволяет Абоненту оперативно реагировать на создавшуюся ситуацию, а также определить правомерность претензий к Оператору.
Отчет Совета директоров о результатах развития Общества по приоритетным направлениям в 2015 году.
Финансово-экономические показатели за 2013-2015 гг.
3.1.1. Показатели финансовых результатов.
Таблица 1. Показатели финансовых результатов за 2013-2015 гг.
Наименование статей
|
Ед. измер.
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/2014
|
Выручка
|
тыс.руб.
|
3 333 052
|
3 525 972
|
3 412 522
|
-5,5%
|
Расходы по обычным видам деятельности (без учета амортизации)
|
тыс.руб.
|
2 606 094
|
2 644 585
|
2 482 987
|
-1,5%
|
OIBDA
|
тыс.руб.
|
726 958
|
881 387
|
929 535
|
-17,5%
|
OIBDA margin
|
%
|
21,8
|
25,0
|
27,2
|
-3,2 п.п.
|
Прочие доходы
|
тыс.руб.
|
448 136
|
887 180
|
795 569
|
-49,5%
|
Прочие расходы
|
тыс.руб.
|
601 963
|
853 937
|
830 165
|
-29,5%
|
EBITDA
|
тыс.руб.
|
573 131
|
914 630
|
894 939
|
-37,3%
|
EBITDA margin
|
%
|
17,2
|
25,9
|
26,2
|
-8,7 п.п.
|
Амортизация
|
тыс.руб.
|
501 153
|
441 311
|
412 419
|
13,6%
|
EBIT
|
тыс.руб.
|
71 978
|
473 319
|
482 520
|
-84,8%
|
EBITmargin
|
%
|
2,2
|
13,4
|
14,1
|
-11,2 п.п.
|
Проценты к получению
|
тыс.руб.
|
46 496
|
9 578
|
1 350
|
385,4%
|
Проценты к уплате
|
тыс.руб.
|
90 596
|
96 036
|
105 365
|
-5,7%
|
Налог на прибыль
|
тыс.руб.
|
14 481
|
64 882
|
88 550
|
-77,7%
|
Чистая прибыль
|
тыс.руб.
|
13 397
|
321 979
|
289 955
|
-95,8%
|
Чистая прибыль margin
|
%
|
0,4
|
9,1
|
8,5
|
-8,7 п.п.
|
Выручка от продажи работ и услуг в 2015 г. составила 3 333 052 тыс.руб., что на 5,5 % (на 192 920 тыс.руб.) меньше доходов, полученных за 2014 год. Расходы по обычным видам деятельности на производство данных услуг в 2015 году без учета амортизационных отчислений составили 2 606 094 тыс.руб., что меньше фактических расходов 2014 года на 1,5 % (на 38 491 тыс.руб.), в том числе за счет расходов, связанных с оказанием услуг связи – на 4,8 % (на 62 560 тыс.руб.) при одновременном превышении прочих производственных расходов за 2014 год на 1,8% (на 24 068 тыс.руб.).
Показатель OIBDA, отражающий состояние бизнеса компании, включая способность финансирования капитальных вложений и обслуживания долгов, по итогам 2015 года составил 726 958 тыс.руб., что меньше уровня 2014 года на 17,5 % (на 154 429 тыс.руб.). Показатель OIBDA margin составил 21,8%, что по сравнению с 2014 годом меньше на 3,2 п.п. Данное снижение характеризует уменьшение доли операционной прибыли до вычета износа основных средств и амортизации НА в общей выручке.
Прочие доходы за 2015 год составили 448 136 тыс.руб., что меньше прочих доходов 2014 года на 49,5 % (на 439 044 тыс.руб.), в основном, за счет начисленных в 2014 году доходов от списания кредиторской задолженности в связи с истечением срока исковой давности, а также за счет доходов, полученных в 2014 г. от продажи и прочего выбытия прочих оборотных активов (переуступка права требования).
Прочие расходы за 2015 год составили 601 963 тыс.руб., снижение по сравнению с фактом 2014 г. составило 29,5% ( 251 974 тыс.руб.), в основном, за счет уменьшения в 2015 году расходов на создание резервов под списание капитальных вложений и снижение стоимости товарно-материальных ценностей, по сомнительным долгам, за счет уменьшения стоимости финансовых вложений, снижения в отчетном году расходов, связанных с продажей и прочим выбытием оборотных активов (стоимость переуступленного права требования) и других прочих расходов..
Показатель EBITDA по итогам 2015 года составил 573 131 тыс.руб., снижение по сравнению с фактом 2014 года составило 37,3 % (341 499 тыс.руб.), в основном, за счет снижения показателя OIBDA (на 154 429 тыс.руб.) и получения убытка от прочей деятельности (153 827 тыс.руб.) против прибыли в 2014 году (33 243 тыс.руб.).
Показатель EBITDA margin по результатам деятельности за 2015 год по сравнению с 2014 годом снизился на 8,7 п.п., что характеризует снижение доли прибыли до вычета процентов, налога на прибыль, износа и амортизации в общей выручке за год.
Амортизационные отчисления в 2015 году по сравнению с 2014 годом возросли на 13,6% и составили в отчетном году 501 153 тыс.руб.
Показатель EBIT по итогам 2015 года снизился по сравнению с фактом 2014 года на 84,8%, что характеризует снижение результата деятельности компании, исключая расходы по налогу на прибыль и расходы по обслуживанию долговых обязательств.
Проценты к получению от размещения на депозит временно свободных средств за 2015 год по сравнению с 2014г. возросли в 4,8 раза, проценты к уплате начислены меньше на 5,7 %. (на 5 440 тыс.руб.).
Чистая прибыль компании в 2015 году составила 13 397 тыс.руб., чистая прибыль, margin по итогам 2015 года составила 0,4%.
Показатели, характеризующие финансовое положение
Таблица 2. Показатели, характеризующие финансовое положение за 2013-2015 гг.
Наименование статей
|
Ед. измер.
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/2014,%
|
Активы
|
тыс.руб.
|
3 894 234
|
4 081 024
|
4 141 546
|
-5%
|
В т.ч.
|
|
|
|
|
|
Внеоборотные активы
|
тыс.руб.
|
3 009 202
|
3 227 184
|
3 477 539
|
-7%
|
Оборотные активы
|
тыс.руб.
|
885 032
|
853 840
|
664 007
|
4%
|
Пассивы
|
тыс.руб.
|
3 894 234
|
4 081 024
|
4 141 546
|
-5%
|
В т.ч.
|
|
|
|
|
|
Капитал и резервы
|
тыс.руб.
|
2 031 287
|
2 049 167
|
1 769 989
|
-1%
|
Долгосрочные обязательства
|
тыс.руб.
|
190 608
|
1 181 693
|
1 403 767
|
-84%
|
В т.ч.
|
|
|
|
|
|
Займы и кредиты, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты
|
тыс.руб.
|
0
|
1 000 000
|
1 200 000
|
-100%
|
Краткосрочные обязательства
|
тыс.руб.
|
1 672 339
|
850 164
|
967 790
|
97%
|
В т.ч.
|
|
|
|
|
|
Займы и кредиты, подлежащие погашению менее чем через 12 месяцев после отчетной даты
|
тыс.руб.
|
1 002 562
|
102 848
|
380 254
|
875%
|
3.1.3. Показатели эффективности деятельности Общества
Таблица 3. Финансовая составляющая
Наименование статей
|
Ед. измер.
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/ 2014, %
|
Оборачиваемость текущих активов
|
дни
|
94
|
78
|
77
|
20%
|
Оборачиваемость активов,
|
дни
|
431
|
420
|
450
|
3%
|
Оборачиваемость дебиторской задолженности по операционной деятельности
|
дни
|
31
|
30
|
35
|
3%
|
Оборачиваемость кредиторской задолженности
|
дни
|
40
|
26
|
21
|
55%
|
Отношение обязательств к собственному капиталу
|
-
|
0,92
|
0,99
|
1,34
|
-7%
|
Отношение NetDebt к EBITDA
|
-
|
1,2
|
0,9
|
1,7
|
31%
|
Отношение процентов к уплате к EBITDA
|
-
|
0,16
|
0,1
|
0,12
|
58%
|
Доля долгосрочной задолженности в объеме общего долга
|
-
|
0,10
|
0,58
|
0,59
|
-82%
|
Доля долгосрочной платной задолженности в объеме общего платного долга
|
-
|
0,16
|
0,91
|
0,76
|
-82%
|
Доля платного долга в объеме общего долга
|
-
|
0,54
|
0,54
|
0,67
|
0%
|
Оборачиваемость текущих активов в 2015 г. составила 94 дня, что на 16 дней или 20% больше показателя 2014 г. Скорость оборота материальных и денежных ресурсов Общества замедлилась.
Оборачиваемость активов в 2015 г. составила 431 день, что на 11 дней или 3% больше показателя 2014 г., скорость оборота всех имеющихся ресурсов Общества замедлилась.
Оборачиваемость ДЗ по операционной деятельности замедлилась на 1 день или 3% по сравнению с 2014 г.
Оборачиваемость кредиторской задолженности замедлилась на 14 дней или 55% по сравнению с 2014 г.
Незначительное снижение показателя «Отношение обязательств к собственному капиталу» (на 0,07 или 7%) связано с уменьшением Обязательств Общества.
Увеличение показателя «Отношение NetDebt к EBITDA» на 31% за счет уменьшения EBITDA на 37%.
Увеличение показателя «Отношение процентов к уплате к EBITDA» на 58% за счет уменьшения EBITDA на 37%.
Доля долгосрочной задолженности в объеме общего долга уменьшилась на 82% за счет перевода задолженности в краткосрочные обязательства.
Доля долгосрочной платной задолженности в объеме общего платного долга уменьшилась на 82% за счет перевода задолженности в краткосрочные обязательства.
Доля платного долга в объеме общего долга осталась на уровне 2014 года.
Таблица 4. Клиентская составляющая
|
|
|
|
|
|
|
Наименование статей
|
Ед. измер.
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/ 2014
|
|
Клиентская база Интернет
|
аб.
|
135 912
|
139 727
|
133 389
|
97%
|
1
|
% активных клиентов к общему числу клиентов
|
%
|
81,90%
|
77,19%
|
81,60%
|
106%
|
2
|
Прирост клиентов
|
%
|
97%
|
104,8%
|
104,1%
|
93%
|
|
Доходность клиентов
|
|
|
|
|
|
3
|
Выручка на 1 клиента (ARPU)
|
руб.
|
6 381
|
7053
|
6 638
|
90%
|
4
|
Выручка на 1 номер
|
руб.
|
5 226
|
5443
|
5 417
|
96%
|
5
|
Затраты на 1 клиента
|
руб.
|
22 862
|
22 085
|
21 706
|
104%
|
6
|
Клиентская база Телефония
|
аб.
|
191 575
|
202 749
|
208 591
|
94%
|
7
|
% активных клиентов к общему числу клиентов
|
%
|
100%
|
100%
|
100%
|
100%
|
8
|
Прирост клиентов
|
%
|
94%
|
97%
|
97%
|
-3,0%
|
9
|
Доходность клиентов
|
|
|
|
|
|
10
|
Выручка на 1 клиента (ARPU)
|
руб.
|
4 995
|
5 534
|
5 845
|
90%
|
11
|
Выручка на 1 номер
|
руб.
|
4 943
|
5 498
|
5 719
|
90%
|
12
|
Затраты на 1 клиента
|
руб.
|
16 219
|
15 220
|
13 881
|
107%
|
Таблица 5. Составляющая внутренних бизнес-процессов
|
Наименование статей
|
Ед. измер.
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/ 2014,%
|
|
Показатели эффективности затрат
|
|
|
|
|
|
26
|
Коэффициент задействования монтированной емкости
|
%
|
47,60
|
50,37
|
52,97
|
-5,5
|
27
|
Себестоимость на 100 рублей выручки
|
руб.
|
93,23
|
87,52
|
84,85
|
6,5
|
|
Показатели использования основных средств
|
|
|
|
|
|
28
|
Фондоотдача
|
-
|
1,11
|
1,10
|
1,01
|
0,9
|
29
|
Оборачиваемость CAPEX
|
дни
|
207,00
|
224,45
|
477,09
|
-7,8
|
30
|
Доля незавершенного строительства от основных средств (основные средства включают незавершенное строительство)
|
%
|
5,78
|
5,09
|
9,23
|
13,6
|
31
|
Отношение CAPEX к выручке
|
-
|
0,09
|
0,10
|
0,08
|
-10,0
|
32
|
Отношение CAPEX к показателю EBITDA
|
-
|
0,52
|
0,39
|
0,32
|
33,3
|
В 2015 г. коэффициент задействования монтированной емкости составил 47,60. Изменение коэффициента произошло в связи со снижением используемой номерной емкости вследствие уменьшения абонентской базы.
По сравнению с 2014г. коэффициент Фондоотдача незначительно увеличился и составил в 2015 г. 1,11.
Положительной тенденцией является снижение показателя Оборачиваемость капитальных вложений.
Увеличение доли незавершенного строительства от основных средств, связано с уменьшением объема основных средств.
Отклонение коэффициента отношение CAPEX к выручке - за счет опережения темпа снижения объема капитальных вложений (на 17 %) по сравнению с темпом снижения операционных доходов (на 5,5 %).
Отклонение коэффициента отношение CAPEX к показателю EBITDA - за счет отставания темпа снижения объема капитальных вложений (на 17%) по сравнению с темпом снижения показателя EBITDA (на 37 %).
Рост показателя Себестоимость на 100 рублей выручки - за счет снижения выручки (на 5,5 %).
Информация о персонале
Таблица 6. Штат Общества по подразделениям в периоде (Измерение: чел.) приведена в Приложении 1.
Таблица 7. Кадровая составляющая
|
Наименование статей
|
Единицы измерения
|
2015
|
2014
|
2013
|
Темп прироста 2015/2014
|
|
Показатели эффективности затрат
|
|
33
|
Доля расходов на персонал в выручке
|
%
|
21.07
|
19.89
|
19.17
|
1.19%
|
34
|
Месячные расходы на персонал в расчете на 1 работника
|
руб.
|
88 416
|
83 828
|
78 004
|
5.47%
|
34а
|
Расходы на персонал
|
тыс. руб.
|
702 380
|
701 141
|
654 301
|
0.18%
|
|
Сохранение кадровой базы
|
|
35
|
Текучесть кадров
|
%
|
11.94
|
16.40
|
19.60
|
-4,46%
|
36
|
Доля списочного состава в общей численности
|
%
|
94.44
|
94.57
|
99.71
|
-0.14%
|
|
Эффективность персонала
|
|
37
|
Выручка на 1 работника
|
тыс. руб.
|
5 034.82
|
5 058.78
|
4 882.01
|
-0.47%
|
|
Справочно
|
|
37а
|
Среднесписочная численность
|
ед.
|
662
|
697
|
699
|
-5.02%
|
|
