1. Основные понятия в венчурном технологическом бизнесе

Распределение долей участников венчурного бизнеса Как зарабатывают инвесторы венчурного фонда и управляющая компания Исходный объем фонда – 80 млн долларов Расходы УК – 2 млн. дол. в год (5 лет) – 10 млн. долларов Проинвестировано в проекты – 70 млн. долларов Рост капитализации всех компаний за 5 лет – 5 кратный Суммарная цена портфеля фонда через 5 лет – 350 млн. Обычная схема выплат ( без учета налогов) – Возврат суммы 80 млн. долларов инвесторам фонда (иногда с учетом стоимости этих денег во времени по ставке типа EUROBOR- 5% - 80*(1+0,05)5= 102) Остаток 270 (248) млн. $ распределяется в пропорции: 20% - УК = 54 (49,6) млн. $ 80% - Инвесторам фонда пропорционально их вкладам = 216 (198,4) млн. 2. Примеры венчурного инвестирования в России ВТБ - Фонд венчурный ЗАО «Погарская картофельная фабрика» - это предприятие, применяющее собственную новую импортозамещающую технологию переработки картофеля. Компания была создана на базе фабрики, построенной в 1991 году, которая за последние годы была полностью отремонтирована и оснащена новым оборудованием, отвечающим международным стандартам. Главной продукцией компании являются картофельные хлопья, которые используются во многих продуктах пищевой промышленности. Компанией внедрены многочисленные инновации, среди которых можно назвать усиленную паровую обработку, снижение энергоемкости и значительную минимизацию отходов производства. С помощью инвестиций, полученных от «ВТБ Фонд венчурный», Погарская картофельная фабрика полностью восстановила инфраструктуру, запустила линию по производству картофельных хлопьев. Изменения в конструкции и технологических режимах, составляющих суть инновации, позволили в 3 раза превысить первоначально запланированные объемы выпуска продукции, достичь мирового уровня биологической ценности получаемых картофельных хлопьев, создать основу для достижения полной независимости российского рынка от импорта данного продукта. С помощью инвестиций, полученных от «ВТБ Фонд венчурный», Погарская картофельная фабрика полностью восстановила инфраструктуру, запустила линию по производству картофельных хлопьев. Изменения в конструкции и технологических режимах, составляющих суть инновации, позволили в 3 раза превысить первоначально запланированные объемы выпуска продукции, достичь мирового уровня биологической ценности получаемых картофельных хлопьев, создать основу для достижения полной независимости российского рынка от импорта данного продукта. ЗАО «Ретурнил софт» занимается разработкой и внедрением программ обеспечения информационной безопасности нового поколения. Предлагаемый продукт должен стать дополнением к существующим антивирусным программам, улучшить скорость и качество защиты данных. Компания была создана группой программистов – разработчиков специализированного программного обеспечения, которое ориентировано на защиту от проникновения различных вредоносных программ в операционную систему как корпоративных компьютерных сетей, так и компьютеров индивидуальных пользователей.. Основными разработками на сегодняшний день являются система виртуализации деятельности отдельного пользователя в сети, система наблюдения за окружающей IT-середой в целом и система анализа доброкачественности новых программ, поступающих в интернет-пространство. Инвестиция фонда ВТБ-Фонд Венчурный используется для совершенствования технологической платформы компании и перевода ее продукта из категории «freeware» в категорию платных технологических продуктов корпоративного уровня. Запущена коммерческая версия продукта - RVS 3.0. Она позволит анализировать поведение клиентов, является первым элементом CRM системы. Компания планирует в августе-декабре 2009 года выпустить новую версию продукта RVS 3.1х с использованием алгоритма искусственного интеллекта, как средства наблюдения за вычислительной средой, а в 2010 году - RVS 4, с автоматическим определением доброкачественности программ. Продукты активно используют индивидуальные пользователи, малые и крупные предприятия, некоммерческие организации, школы и университеты, государственные учреждения, а также OEM-производители. Более 1.5 миллиона человек скачало программный продукт компании - RVS 2.0. ЗАО «Русские Навигационные Технологии» представила свой продукт «АвтоТрекер» (AutoTracker) – интеллектуальную навигационную систему, которая обеспечивает комплексный мониторинг автомобильного транспорта с помощью ГЛОНАСС и GPS. «АвтоТрекер» позволяет оптимизировать транспортные расходы (экономия на 15-30%), автоматизировать управление автопарком, повысить ответственность персонала и обеспечить контроль состояния груза. Инновационность системы заключена в размещении блока обработки информации непосредственно на транспортном средстве, что позволяет снизить расходы на ее функционирование и повысить ее эффективность. «АвтоТрекер» оценивается экспертами как наиболее подготовленный для рынка продукт среди отечественных и зарубежных решений. Это подтверждается и уровнем клиентов, среди которых: МосМетрострой, Инком-Недвижимость, ТНК-BP, ТАТ-Нефть, «Газпромнефть-Тюмень», «Инком-Нефть», «БашНефть», «СТСЛогистик», «Спортмастер», СберБанк, Банк Русский Стандарт, Промсвязьбанк, Черкизовский мясокомбинат, Микояновский мясокомбинат, гипермаркеты «Магнит», Администрация Пермского края, ФСИН РФ. К настоящему моменту компания достигла позиций крупнейшего отечественного производителя и интегратора систем телематики с долей рынка не менее 30%. Компания самостоятельно разрабатывает программное и аппаратное обеспечение для поставляемых систем. Электронное оборудование производится на российских предприятиях-изготовителях. Компанией открыты 8 собственных представительств. Дилерская сеть представлена более чем 40 компаниями в 36 регионах Российской Федерации. ЗАО «Симбиотел» это инновационная компания-оператор на рынке телематических услуг, которая представила инновационный продукт EZtalk, который может стать альтернативой для вытесняемых с рынка услуг IP-телефонии. «Симбиотел» использует высокоэкономичную схему организации телефонного соединения, при которой инициация вызова происходит по каналу передачи данных, а затем соединением управляет телематический сервер. Для того чтобы воспользоваться EZtalk, абоненту нужно просто скачать на свой телефон программу-клиент (с сайта компании или при помощи отправки SMS). Сам сервис основан на разработанной основателями компании оригинальной программной платформе с использованием технологии обратного вызова (callback-телефонии), способной выдерживать сверхвысокие нагрузки при соединении большого количества абонентов. Получив финансовую поддержку фонда «ВТБ – Фонд венчурный», компании «Симбиотел» удалось значительно расширить клиентскую базу, увеличить технологические мощности, расширить спектр услуг и улучшить их качество, провести мероприятия по маркетингу с целью повышения узнаваемости продукта, увеличить количество точек продаж. К концу 2009 года компания планирует выйти на уровень 180 000 активных абонентов. ЗАО «Лайт Энджинс Корпорейшн» разрабатывает и производит специализированные светодиодные источники света для различных применений, включая уличные вывески и табло, железнодорожные сигналы, уличные полноцветные экраны, уличное освещение дорог и туннелей, а также для различных новых продуктов. В зависимости от рынка ЗАО «ЛЭК» продает продукцию на прямую ОЕМ и/или через дистрибуторов в США, России и других странах. Продуктами компании являются источники света (кластеры), дающие существенную (до 30-50%) экономию стоимости на уровне системы перед альтернативными решениями с использованием конкурентных оптоэлектронных компонентов и имеющие при этом эффективность для белого света 70 лм/Вт. Это достигается за счет инновационных решений в области конструкции оптики, общей компоновки, что позволяет уменьшить себестоимость системы за счет исключения вторичной оптики и упрощения процесса производства. За счет интеграции упрощается применение данных изделий и повышается надежность системы в целом. Клиенты могут подключать кластеры ЗАО «ЛЭК» к источникам питания по аналогии с обычными лампами, существенно экономя электроэнергию. ЗАО «Боу Лабораториз» создана в середине 2008 года как совместное предприятие с американской компанией Beau Cameron Inc., специализирующейся на производстве визуальных эффектов и трехмерной анимации в кино- и рекламной отрасли. Успех бизнес-модели в высококонкуретной области основан на применении уникальной технологии построения трехмерных цифровых моделей объектов и ландшафтов, а также уникального опыта инициаторов проекта по применению этой технологии в отрасли визуальных эффектов. В рамках проекта на базе уникального “ноу-хау” разрабатывается интегрированное программное обеспечение “Блитц” для высокоскоростной обработки потоковых видеоданных с целью построения трехмерных цифровых моделей высокого разрешения. Разработанное ПО будет использоваться для: - производства, предоставления в лизинг и продажи трехмерных цифровых моделей для нужд народного хозяйства РФ и зарубежных клиентов. - разработки и поставки интегрированных отраслевых решений по визуализации объектов, сооружений и ландшафтов процессе их создания, мониторинга и обслуживания, - продажи разработанного интегрированного ПО “Блитц” и предоставления его в лизинг по модели SaaS (Software as a Service). Производство программного продукта ведется силами группы разработки в Лос-Анжелесе, (США) на базе дочерней компании Beau Laboratories Los Angeles Inc. (приступила к работе в третьем квартале 2008 г.), а также группы разработки в Москве (приступает к работе во втором квартале 2009 г.). Доходная часть проекта начнет формироваться в течение 2009 года. Первые контракты на поставку интегрированных отраслевых решений будут подписаны в 2010 году. ЗАО "Квестора" - компания, специализирующая на создании инновационных технологий и предоставление высококвалифицированных профессиональных услуг в области масштабируемых высокопроизводительных информационных систем. В основу бизнеса положены последние достижения в области массивно распределенных вычислительных систем, grid и cloud-технологий. За 6 месяцев работы с момента получения инвестиций компанией созданы два центра разработки в Москве и Саратове, создано 45 рабочих мест, из них 30 - высоко квалифицированные инженерные и исследовательские кадры. Создан центр компетенции мирового уровня в передовых информационных технологиях. Идет разработка инновационных проектов в области автоматизации датацентров, массивно распределенных вычислительных систем, SaaS (Software as a Service). Реализуются проекты в этих и ряде других областей для заказчиков как в России и за рубежом. Компания была избрана исполнителем одного из лотов государственной программы по созданию системы хранения и обмена научной информацией для наноиндустрии РФ. Компания уже в первый год своей деятельности достигла прибыльности. ЗАО «Комбарко» занимается разработкой, производством и продажей российской инновационной приводной техники для промышленного оборудования, позволяющего предприятиям достичь экономии более 35% электроэнергии. По эффективности и эксплуатационным показателям для потребителей бесступенчатые варианторы Combarco значительно превосходят лучшие мировые образцы приводной техники. Компания непрерывно расширяет модельный ряд вариаторов с целью обеспечить потребности в отечественной приводной технике разные виды промышленного оборудования. Компания нацелена на предоставление полного спектра решений в области приводной техники для всех отраслей промышленности и транспорта. Компания ориентирована на: - Вхождение в число крупнейших на российском рынке компаний по поставкам приводной техники собственной разработки к 2012 году; - Участие в модернизации производственных мощностей российских предприятий с целью повышения энергоэффективности производства; - Выход на международные рынки с целью повышения российского экспорта и интеграции в международные проекты (разработка новых платформ для автотранспорта и технологического оборудования). ЗАО «ВолгаОргХим» планирует в 2010 году запустить производство монохлоруксусной кислоты (МХУК) мощностью 15 000 тонн. За два года, прошедшие с момента принятия решения о начале проекта, были уточнены производственная программа, применяемые технологии, проектировщики и основные подрядчики, подготовлены производственные мощности. Производство будет запущено в г. Дзержинске, исторически являющемся одним из центров химической промышленности России. МХУК – многофункциональное соединение, служащее основным сырьем для производства гербицидов и целого ряда продуктов специальной химии. Продукты на основе МХУК широко используются в таких отраслях, как производство моющих и косметических средств, сельское хозяйство, ремонт и строительство, в пищевой и картонно-бумажной промышленности. На сегодняшний день производство МХУК в России практически утрачено, и растущая потребность покрывается за счет импорта, что сдерживает развитие многих отраслей. В производстве будут использоваться новые запатентованные технологии, которые позволят максимально использовать весь накопленный опыт в области синтеза МХУК и обеспечить безотходный производственный цикл. ЗАО «Барган Продакшн Групп» была основана в 2002 Василием Барганом, как компания, предоставляющая инновационные технические решения для разных отраслей. В апреле 2008 года соинвестром компании стало ЗАО «ВТБ – Управление Активами». Основной инновационной разработкой компании является самонагревающаяся упаковка. Продукция ЗАО «Барган Продакшн Групп» основана на уникальных технологических решениях, обеспечивающих высокие потребительские качества и совершенно безопасных для здоровья потребителя. К концу 2009 года компания планирует запустить производственную линию, рассчитанную на выпуск 0,5 млн. упаковок в месяц. Продукция компании крайне востребована. Основными заказчиками могут стать структуры МЧС, армия, военно-морской и гражданский флот, авиакомпании, горнодобывающие и газо-нефтедобывающие компании, предприятия железнодорожного и автомобильного транспорта и т.д. Также, в планах компании поставки своей продукции компаниям – подрядчикам и организаторам Олимпийских зимних игр в Сочи. Сейчас продукция компании распространяется через дилерские сети, в специализированных магазинах для рыбалки и охоты, активного отдыха и на бензоколонках. Компанией продолжаются исследования и запланирован выпуск самоохлаждающейся упаковки. ЗАО «Б.С.Графика» – первая студия компьютерной графики в России, созданная в 1993 году. Ключевыми рынками компании являются: indoor-реклама, шоу- и event- бизнес, выставки и презентации, 3D визуализация, а также системная интеграция и уникальные аудио-визуалные инсталляции. Все продукты компании разработаны на основе собственной платформы Miracle Engine, которая обеспечивает мультиэкранность, интерактивность и мультимедийность всей продуктовой линейки компании. В настоящий момент компания «Б.С.Графика» ведет работу над тремя продуктами, не имеющими аналогов в мире: - Miracle Touch представляет собой интерактивную видеопроекционную систему на поверхность стены или пола. Главная особенность подобной проекции – возможность создания интерактивной графики, при которой человек своими движениями (шаг, жест) оживляет видеоизображение. Все визуальное наполнение построено на трехмерной компьютерной графике и позволяет создавать всевозможные интерактивные эффекты очень высокого качества изображения. - Miracle Glass представляет собой высокотехнологичную анимированную, интерактивную витрину магазина или салона, которая выполняет функцию рекламного носителя, консультанта и продвижения товара, проведения акций, а также оформления магазина. Всю продукцию можно продемонстрировать на экране в формате 3D. Miracle Glass создаются на основе технологий мультиэкранных миров и визуализаций качества Full HD – это уникальная система виртуальных экспозиций, проецируемых на любом количестве экранов абсолютно любой конфигурации. - Miracle Stand - интерактивный многофункциональный стенд, позволяющий осуществлять продажу контекстной рекламы в формате реального времени. Передовые технологии, примененные в создании данного продукта, позволяют определять пол и возраст стоящего перед экраном человека, а также его эмоции и направление его взгляда. Все это позволяет предоставить реципиенту необходимую именно ему информацию. Продукт также оснащен функцией навигации посредством touch-screen. В условиях кризиса компании «Б.С.Графика» удалось удержать свои позиции на рынке indoor-рекламы, укрепить отношения с постоянными клиентами, оптимизировать все виды затрат и начать разработку и продвижение новых продуктов и услуг. ЗАО "МОБИ-Деньги", компания, основанная в 2008 году. Основными направлениями бизнеса компании являются: маркетинг и продажа услуг мобильной коммерции партнерам и пользователям, процессинг мобильных платежей, разработка и поддержка необходимого для осуществления деятельности программного обеспечения. В марте 2009 года соинвестором компании стало ЗАО «ВТБ – Управление Активами». Основной инновационной разработкой компании является технология и финансово-юридическая схема мобильных платежей, позволяющая использовать для оплаты лицевые счета мобильных телефонов. Основными планами компании на ближайшую перспективу являются: Предоставление пользователю после оплаты услуг, с использованием системы, банковской квитанции по почте; Предоставление пользователю возможности пополнения счетов мобильных телефонов (любого оператора) с банковских карт – командами с мобильного телефона пользователя; Реализация возможности отправки денежных переводов непосредственно с мобильного телефона. Более долгосрочными планами компании являются: Разработка предоставления мобильных займов; Возможность оплаты товаров и услуг по банковским реквизитам; Предоставление пользователям «банка квитанций», который позволил бы сократить время и комиссионные издержки при осуществлении платежей. Биопроцесс Кэпитал Венчурс

Похожие:

	«Основные понятия документационного обеспечения управления. Законодательное... Семинар на тему «Основные понятия документационного обеспечения управления. Законодательное и нормативно-методическое регулирование...		Статья Основные термины и понятия Основные термины и понятия, используемые... Настоящий Закон устанавливает основания и процедуру отзыва Губернатора Ярославской области избирателями, зарегистрированными на территории...
	Основные понятия, нормативно-законодательная база гигиены и санитарии в гостиничных комплексах 1 Основные понятия, нормативно-законодательная база гигиены и санитарии в гостиничных комплексах 1 Основные понятия Основные кодексы...		Оглавление Основные понятия классической риторики и основные виды логического воздействия
	Статья основные понятия в настоящем Договоре используются и толкуются...		Статья основные понятия в настоящем Договоре используются и толкуются...
	Статья основные понятия в настоящем Договоре используются и толкуются...		I. основные положения договора статья Основные понятия и определения Рэ-10 до объекта «Аквапарк», расположенного на территории опережающего социально-экономического развития «Камчатка»
	Рабочая программа дисциплины административное право Направление подготовки... Знать основные понятия и термины, используемые в административном праве, уметь объяснить их содержание и применить на практике. Знать...		Основные понятия Покупатель