Исследование маркетинговой среды предприятия ООО «Дом-Экспресс-Туризм»

2.2 Оценка финансового состояния предприятия ООО «Дом-Экспресс-Туризм» Для определения сложившейся в экономике организации ситуации производится оценка финансового состояния предприятия с применением методов финансового анализа. Она представляет собой способ увидеть как благоприятное состояние предприятия, так и вероятность его банкротства. Оценка проводится по правилам арбитражного суда. Они представляют собой принципы и методы проведения финансового анализа [11]. Показатели, характеризующие самостоятельность по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают вероятность измерить, насколько финансово устойчива фирма. Коэффициенты оценки финансовой устойчивости предприятия показывают структуру капитала организации со степенью позиции его стабильности и развития. Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляют состояние пассивов с состоянием активов. Это дает возможность оценить, в какой степени организация готова к погашению своих долгов. Оценка уровня финансовой устойчивости предприятия осуществляется с использованием обширной системы показателей. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости от заемных источников финансирования. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние ее активов и пассивов ее финансово-хозяйственной деятельности. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении. Коэффициенты оценки финансовой устойчивости предприятия – система показателей, характеризующих структуру используемого капитала предприятия с позиции степени финансовой стабильности его развития в предстоящем периоде [13]. Расчет показателей финансовой устойчивости представим в таблице 6. Исходя из данных баланса в ООО «Дом-Экспресс-Туризм» коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость, имеют следующее значение (таблица 6). Таблица 6 - Динамика показателей ООО «Дом-Экспресс-Туризм»» за 2011-2013 годы, тыс. руб. Наименование показателя 2011 год 2012 год 2013 год Отклонение 2013 года К 2011 году К 2012 году 1 2 3 4 5 6 1.Коэффициент капитализации 0,427 0,278 0,383 -0,044 +0,105 2.Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования 0,522 0,666 0,593 +0,071 -0,073 Продолжение таблицы 6 1 2 3 4 5 6 3,Коэффициент финансовой независимости 0,700 0,781 0,722 +0,022 -0,059 4.Коэффициент финансирования 2,338 3,587 2,607 +0,269 -0,980 5.Коэффициент финансовой устойчивости 0,700 0,781 0,726 +0,026 -0,055 Как показывают данные таблицы 6, динамика коэффициента капитализации свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости предприятия, так как для этого необходимо, чтобы этот коэффициент был ниже, либо равен 1,5. На величину этого показателя влияют следующие факторы: высокая оборачиваемость, низкий уровень постоянных затрат. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования так же достаточно высок, что говорит о независимости от заемных источников средств при формировании своих оборотных активов. Значения коэффициента финансовой независимости выше критической точки, что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации. Этот вывод подтверждает и значение коэффициента финансирования [12]. Изменения коэффициентов обеспеченности собственными источниками финансирования, финансовой независимости, финансирования и финансовой устойчивости представлены на рисунке 5. Рисунок 5 - Динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Дом-Экспресс-Туризм» за 2011-2013гг. Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов. Для характеристики формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников. Таблица 7 - Показатели по типам финансовых ситуаций Показатели Тип финансовой ситуации Абсолютная независимость Нормальная независимость Неустойчивое состояние Кризисное состояние ±Фс = СОС - ЗП Фс ≥ 0 Фс < 0 Фс< 0 Фс< 0 ±Фт = КФ - ЗП Фт ≥ 0 Фт≥ 0 Фт< 0 Фт< 0 ±Фо = ВИ - ЗП Фо ≥ 0 Фо≥ 0 Фо≥ 0 Фо< 0 Согласно данной таблице определим, к какому типу финансовых ситуаций относится наше предприятие. Для этого сведем данные в таблице 8. Таблица 8 - Классификация типов финансового состояния, тыс. руб. Показатели 2011 2012 2013 Отклонения 2013 г. К 2011 г. К 2012 г Общая величина запасов (ЗП) 6953 6790 8596 1643 1806 Наличие собственных оборотных средств (СОС) 10950 15405 1742 6477 2022 Функционирующий капитал (КФ) 10950 15405 17566 6616 2161 Общая величина источников (ВИ) 14381 17155 21417 7036 4262 ±Фс = СОС - ЗП 3997 8615 8831 4834 216 ±Фт = КФ - ЗП 3997 8615 8970 4973 355 ±Фо = ВИ - ЗП 7428 10365 11210 3782 845 Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации S (Ф) = [S (±Фс), S (±Фт), S (±Фо)] (1;1;1) (1;1;1) (1;1;1) - - На основании таблицы можно сделать вывод, что ООО «Дом-Экспресс-Туризм» относится к предприятиям, у которых абсолютно независимое финансовое состояние. Об этом говорит такой показатель, как наличие собственных оборотных средств. В этой ситуации предприятие не нуждается в привлечении дополнительного капитала (займов и кредитов). Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, т.е. ее способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам за счет наличия готовых средств платежа (остатка денежных средств) и других ликвидных активов. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков В зависимости от степени ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства активы предприятия разделяются на следующие группы: Таблица 9 - Исходные данные для анализа ликвидности баланса, тыс. руб. Актив 2011 2012 2013 Пассив 2011 2012 2013 Платежный излишек или недостаток (+;-) 2011 2012 2013 АА1 450 783 772 П1 4561 3682 4890 -4111 -2899 -4118 АА2 4338 4978 6026 П2 3431 1750 2240 907 3228 3786 АА3 7273 7231 9771 П3 - - 139 7273 7231 9632 АА4 12447 12284 13681 П4 23397 27689 31108 -10950 -15405 -17427 Итого 24508 25276 30249 Итого 31389 33121 38377 - - - Данные расчеты показывают, что в этой организации сопоставление итогов групп по активу и пассиву за три года имеет следующий вид: Таблица 10 - Анализ ликвидности баланса предприятия 2011 2012 2013 Нормативный показатель 1 2 3 4 А1П1 А1П1 А1П1 А1П1 Продолжение таблицы 10 1 2 3 4 А2П2 А2П2 А2П2 А2П2 А3П3 А3П3 А3П3 А3П3 А4П4 А4П4 А4П4 А4П4 Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса как недостаточную. Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся поправить свою платежеспособность. Хотя 2012 году предприятие смогло снизить, по сравнению с 2011 годом, ее недостаток до 2899 тыс. рублей, в 2013 году произошло повышение до 4118 тыс. рублей. Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третье неравенство, отражает некоторый платежный излишек [12]. Проводимый анализ ликвидности баланса является приблизительным. Более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов. Для анализа платежеспособности организации рассчитываются финансовые коэффициенты платежеспособности таблица 11. Таблица 11 - Оценка динамики ликвидности и платежеспособности ООО « Дом-Экспресс-Туризм» Показатели 2011 2012 2013 Отклонения 2013 года К 2011 г К 2012 г 1.Общий показатель платежеспособности 0,76 1,19 1,11 0,35 -0,08 2.Коэффициент абсолютной ликвидности 0,06 0,14 0,11 0,05 -0,03 3.Коэффициент «критической оценки» 0,6 1,06 0,96 0,36 -0,1 4.Коэффициент текущей ликвидности 2,62 4,26 4,12 1,5 -0,14 5.Коэффициент маневренности функционирующего капитала 0,56 0,41 0,44 -0,12 0,03 6. Доля оборотных средств в активах 0,63 0,65 0,68 0,05 0,03 7.Коэффициент обеспеченности собственными средствами 0,52 0,66 0,59 0,07 -0,07 Динамика коэффициентов ликвидности представлена на рисунке 6. Рисунок 6 - Динамика коэффициентов ликвидности Общий показатель платежеспособности предприятия чуть больше нормативного ограничения (больше, либо равно 1) и в конце 2013 года он снизился. Коэффициент «критической оценки» имеет похожую динамику. Это отрицательная тенденция. На нее влияет то, что часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и дебиторской задолженности, а в 2013 году наблюдается его увеличение. Об этом говорит коэффициент маневренности функционирующего капитала (положительный эффект - уменьшение показателя в динамике) [11]. В тоже время можно отметить, что у предприятия есть собственные оборотные средства, необходимые для текущей деятельности (коэффициент обеспеченности собственными средствами). Следовательно, ООО «Дом – Экспресс - Туризм» является платежеспособным, но его положения погранично и без принятия мер этот показатель может измениться в отрицательную сторону.

Похожие:

	Инструкция по заполнению накладной ООО «спср-экспресс» Накладная ООО "спср–экспресс" оформляется при оказании услуг ООО "спср–экспресс" и является документом, подтверждающим факт приема...		Инструкция по заполнению накладной ООО «спср-экспресс» Накладная ООО "спср–экспресс" оформляется при оказании услуг ООО "спср–экспресс" и является документом, подтверждающим факт приема...
	Ооо «Центр международного туризма Волга» (тз балкан экспресс), именуемое... Набиевой Ларисы Анатольевны, действующего на основании Устава и Агентского договора №1399/09012014 от 09. 01. 2014 г., заключенного...		Правила оказания услуг ООО «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке... Ооо «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке грузов по территории Российской Федерации и других стран
	Правила оказания услуг ООО «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке... Ооо «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке грузов по территории Российской Федерации и других стран		Правила оказания услуг ООО «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке... Ооо «Мэйджор Экспресс» по экспресс-доставке грузов по территории Российской Федерации и других стран
	Требования к вложимому и упаковке отправлений и порядок оформления накладной ООО "спср-экспресс" В отдельных случаях по предварительному согласованию между клиентом и ООО «спср-экспресс» допускается отправка отправлений весом...		Требования к вложимому и упаковке отправлений и порядок оформления накладной ООО "спср-экспресс" В отдельных случаях по предварительному согласованию между клиентом и ООО «спср-экспресс» допускается отправка отправлений весом...
	Г. Москва Требования к вложимому и упаковке отправлений и порядок... В отдельных случаях по предварительному согласованию между клиентом и ООО «спср-экспресс» допускается отправка отправлений весом...		Правила оказания услуг ООО «Экспресс-Сервис-Курьер» по экспресс-доставке... Ооо «Экспресс-Сервис-Курьер» по экспресс-доставке грузов по территории Российской Федерации и других стран