Методическое пособие международные валютно-кредитные и финансовые отношения

9

Россия в международных валютно-кредитных и финансовых отношениях 9.1 Валютная система России 9.2. Валютный рынок и валютные операции в России 9.3. Платежный баланс России 9.4. Валютная политика России 9.5. Международное кредитование и финансирование России 9.6. Россия-должник и кредитор 9.7. Проблемы участия России в международных финансовых институтах

СТРУКТУРА И СОДЕРЖАНИЕ ПРАКТИЧЕСКОЙ ЧАСТИ КУРСА

Практические занятия.

№ раздела	№ занятия	План занятия, основное содержание
1	1	Заполнение таблицы «Сферы, в которых валюта может быть использована за рубежом как на государственном, так и на местном уровне, выполняя функции средства обращения и платежа, меры стоимости и средства накопления» 2. Решение задач.
2	2	Заполнение таблицы «Характерные особенности этапов развития мировой валютной системы» Заполнение таблицы «Ключевые события кризиса Бреттон-Вудской системы» Разбор ситуаций
3	3	Решение задач
4,5	4	Решение задач
7	5	Решение задач
9	6	Заполнение таблицы «Элементы валютной системы РФ»

ЛАБОРАТОРНЫЕ ЗАНЯТИЯ

№ раздела	№ занятия	План занятия, основное содержание
-	-	-

не предусмотрены
ОБРАЗОВАТЕЛЬНЫЕ ТЕХНОЛОГИИ

При реализации образовательного процесса используются следующие формы проведения занятий:

- лекции;

- письменные или устные домашние задания;

- расчетно-аналитические и расчетно-графические задания;

- консультации преподавателя;

- деловые и ролевые игры

- разбор конкретных ситуаций

- самостоятельная работа студентов, в которую входит освоение теоретического материала, выполнение письменных работ.
МАТЕРИАЛЬНО-ТЕХНИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ УЧЕБНОЙ ДИСЦИПЛИНЫ (МОДУЛЯ)

В учебном процессе используются: компьютер с проектором

МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ К ЧТЕНИЮ ЛЕКЦИЙ

ВВЕДЕНИЕ

Вузовская лекция - главное звено дидактического цикла обучения. Её цель - формирование у студентов ориентировочной основы для последующего усвоения материала методом самостоятельной работы. Содержание лекции должно отвечать следующим дидактическим требованиям:

• 
  изложение материала от простого к сложному, от известного к неизвестному;
  
• 
  логичность, четкость и ясность в изложении материала;
  
• 
  возможность проблемного изложения, дискуссии, диалога с целью активизации деятельности студентов;
  
• 
  опора смысловой части лекции на подлинные факты, события, явления, статистические данные;
  
• 
  тесная связь теоретических положений и выводов с практикой и будущей профессиональной деятельностью студентов;
  
• 
  преподаватель, читающий лекционные курсы в вузе, должен знать существующие в педагогической науке и используемые на практике варианты лекций, их дидактические и воспитывающие возможности, а также их методическое место в структуре процесса обучения.
  

Для изучения теоретического материала следует провести следующую работу:

- изучить лекционный материал, учебные пособия, монографии, научную периодику по теме лекции;

- проверить свои знания, ответив на вопросы для самоконтроля

- решить тест и проверить правильность своих ответов

ЛЕКЦИЯ № 1

Тема: Международные валютные отношения

1. 
   Цель: Ознакомить студентов с понятием, эволюцией международных экономических отношений, валютой, ее видами, конвертируемостью, с понятием валютный курс, его видами и факторами влияющими на него формирование. Определить роль золота в международных экономических отношениях
   
2. 
   Рассматриваемые вопросы
   

Сущность, эволюция и роль международных валютных отношений

Понятие и особенности международных валютных отношений (МВО). Сущность и формы международных денег. Функции международных денег (средства соизмерения стоимости, обращения, платежа, накопления и сбережения). Классификация международных денежных средств на международные кредитные средства платежа и международные кредитно-финансовые средства платежа. Валюта: понятие и классификация. Эволюция функциональных форм валют. Понятие резервных (ключевых), мировых и региональных валют. Коллективные валюты: международные и региональные. Национальные валюты. Особенности понятия валюты в национальном валютном законодательстве РФ. Национальная и иностранная валюта. Критерии классификации валют: статус и сфера обращения, степень конвертируемости, степень обращения и использования на мировом валютном рынке, вид валютных операций, торговый статус, материально-вещественная форма, отношение к валютным запасам.

Роль золота в современных международных валютных отношениях. Историческое закрепление функции мировых денег за золотом и серебром: формирование, эволюция, специфические свойства драгметаллов. Современные процессы демонетизации золота как валютного металла: причины, особенности протекания. Юридическая и экономическая демонетизация золота. Золото, как часть официальных национальных золотовалютных резервов современных государств.

Валютный курс и факторы, влияющие на его формирование

Понятие валютного курса. Валютный курс как экономический показатель и целевой ориентир. Сущность валютного курса как стоимостной категории. Факторы, влияющие на валютный курс. Влияние изменения валютного курса на международные экономические отношения. Эффективный валютный курс. Валютный демпинг. Оптимальный валютный курс. Валютные котировки. Прямые и косвенные (обратные) котировки. Кросс-котировки. Механизм формирования валютного курса. Теории валютного курса: теория платежного баланса, теория паритета покупательной способности (ППС) валют, абсолютный и относительный ППС, теория паритета процентных ставок, теория управляемой (регулируемой) валюты, теория ключевых валют, теории фиксированных курсов, теория оптимальных валютных зон, «боязнь плавания».

Виды валютных курсов. Признаки классификации валютных курсов. Курс покупки (BID) и курс продажи (ASK или OFFER). Спрэд, маржа (премия/дисконт). Внутренний и внешний валютный курс. Номинальный и реальный валютный курс. Эффективный валютный курс. Валютный курс спот и форвард. Фиксированный плавающий и регулируемо плавающий курс (корректируемый, скользяще фиксированный, валютный коридор). Валютный курс по форме международных расчетов: векселя, чека, банковского перевода.

Конвертируемость (обратимость, конвертабельность) валют. Полная конвертируемость: для текущих операций и для инвестиций. Внутренняя и внешняя конвертируемость. Валютные ограничения, как форма валютного регулирования. Валютная политика как часть экономической политики. Предпосылки и условия обратимости валют. Валютный курс как инструмент валютного регулирования. Валютный либерализм.

3. 
   Контрольные вопросы, тесты по теме лекции
   

1. Вопросы для самоконтроля

1. Что такое международные деньги?

2. Какова роль международных валютных отношений в современных экономических процессах?

3. Что такое валютный курс, валютный паритет и режим валютных курсов?

4. Обозначьте основные этапы развития международных валютных отношений.

5. Как менялась роль золота в международных валютных отношениях?

6. По каким признакам классифицируются валюты?

7. Что такое конвертируемость валют?

8. Чем различаются ключевые и мировые валюты?

9. Что такое резервные или ключевые валюты?

10. Какие теории описывают долгосрочные и краткосрочные изменения валютного курса?

11. Как вы понимаете эффективность валютного курса?

12. Какие последствия для национальной экономики имеет повышение реального валютного курса?

2. Тесты

Блок 1. Укажите правильный ответ (однозначный)

1. Международные валютные отношения – это:

а) совокупность отношений, обслуживающих мирохозяйственные связи;

б) составная часть глобального валютного рынка;

в) совокупность общественно-экономических отношений, складывающихся при функционировании валюты в мировом хозяйстве;

г) форма организации международных экономических отношений.

2. Резервная валюта – это:

а) любая денежная единица других стран;

б) доллар США;

в) функциональная форма мировых денег;

г) валюта, которая используется для международных интервенций;

д) валюта, которая выполняет функции международного платежного и резервного средства.

3. Международные счетные валютные единицы (СДР) привязаны:

а) к золоту;

б) к корзине валют;

в) к доллару;

г) к бивалютной корзине доллар – евро;

д) к размеру международной валютной ликвидности.

4. Котировка валюты – это:

а) установление паритета валют;

б) установление курса валют;

в) фиксация курса одной валюты к другой;

г) установление золотого содержания валюты.

5. Паритет покупательной способности валюты означает:

а) соотношение между двумя или несколькими валютами по их покупательной способности к определенному набору товаров и услуг (стандартной потребительской корзине);

б) соотношение национальной валюты и золота;

в) соотношение курса национальной валюты и уровня инфляции;

г) соотношение средневзвешенного курса корзины определенных валют и цены корзины товаров и услуг.

6. Валютный паритет – это:

а) соотношение между валютами, устанавливаемое на валютном рынке в зависимости от соотношения спроса и предложения;

б) соотношение валют по их золотому содержанию;

в) соотношение между валютами, устанавливаемое в законодательном порядке;

г) соотношение между национальной валютой и СДР, установленное МВФ для стран-участниц.

7. Международная валютная ликвидность – это:

а) общий запас международных платежных средств;

б) способность групп стран обеспечивать погашение своих международных обязательств приемлемыми платежными средствами;

в) совокупность международных запасов резервных валют и золота.

8. Валютный курс – это:

а) возможность одной валюты обмениваться на другую;

б) фиксинг на валютных биржах;

в) цена денежной единицы конкретной страны, выраженная в золоте по биржевому курсу;

г) цена денежной единицы одной страны, выраженная в денежных единицах других стран.

Блок 2. Укажите правильный ответ (многозначный)

9. Установление фиксированных валютных курсов наиболее эффективно в условиях:

а) либерализации валютных рынков;

б) жесткого регулирования со стороны международных кредитных институтов;

в) осуществления валютных интервенций;

г) бездефицитных платежных балансов;

д) низкого объема официальных золотовалютных резервов государств.

10. Определите факторы, влияющие на валютный курс в сторону повышения:

а) рост темпов инфляции;

б) низкие темпы инфляции;

в) пассивный платежный баланс;

г) активный платежный баланс;

д) использование валюты как международного платежного средства;

е) степень доверия к валюте на национальном рынке;

ж) востребованность (спрос) валюты на международном валютном рынке;

з) спекулятивные операции на валютном рынке;

и) валютные интервенции;

к) различие в процентных ставках на национальных финансовых рынках.

11. Какие из названных субъектов могут получать, держать и использовать СДР?

а) центральные банки;

б) международные организации;

в) коммерческие банки;

г) МВФ;

д) международные и региональные кредитные организации по решению МВФ (не менее 85% голосов).

12. Влияют ли размеры международных резервных активов страны на ее платежеспособность?

а) да;

б) нет;

в) прямопропорционально;

г) обратнопропорционально;

д) косвенно.

Блок 3. Вопросы комплексного характера, требующие логического мышления

13. Плавающие валютные курсы обеспечивают более гибкий механизм приспособления к изменениям экономической конъюнктуры:

а) да;

б) нет.

14. Степень интернационализации валюты зависит от:

а) размера ВВП;

б) степени участия в мировой торговле;

в) наличия высокоразвитого и высоколиквидного национального финансового рынка;

г) открытости экономики;

д) все перечисленное верно;

е) все перечисленное неверно.

15. Для того, чтобы валютные интервенции привели к ожидаемым результатам по изменению национального валютного курса в долгосрочной перспективе, необходимо:

а) наличие необходимого количества валютных резервов в Центральном банке;

б) доверие рынка к долгосрочной валютной политике ЦБ;

в) изменение фундаментальных экономических показателей (темпы экономического роста, темпы инфляции, темпы изменения денежной массы и т. п.);

г) все перечисленное верно;

д) все перечисленное неверно.

16. Верно ли утверждение: конвертируемость с внешней обратимостью валюты стимулирует иностранные интервенции и снимает проблемы репатриации капиталов и прибылей:

а) верно;

б) неверно.