Открытое акционерное общество Банк «Объединенный финансовый капитал»

Скачать 0.62 Mb.

Название	Открытое акционерное общество Банк «Объединенный финансовый капитал»
страница	4/10
Тип	Документы

filling-form.ru > Договоры > Документы

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Подписи сторон

Управляющий Учредитель управления

М.П. М.П.

Приложение № 2

к Договору доверительного управления
ценными бумагами

№ДУ/ 044585293/___/__ от «__» ___ 20__г.

МЕТОДИКА ОЦЕНКИ СТОИМОСТИ АКТИВОВ

И ВОЗНАГРАЖДЕНИЕ УПРАВЛЯЮЩЕГО

Термины и определения

Вознаграждение - сумма денежных средств, уплачиваемая Учредителем управления Управляющему за услуги по доверительному управлению Активами и состоящая из Вознаграждения за управление и Вознаграждения за успех, а также Дополнительного вознаграждения в случаях, предусмотренных настоящим Приложением.

Вознаграждение за управление - часть Вознаграждения, уплачиваемого Учредителем управления Управляющему, которая определяется как доля от стоимости Активов. Размер, сроки и условия оплаты Вознаграждения за управление определяются настоящим Приложением.

Вознаграждение за успех - часть Вознаграждения, уплачиваемая Учредителем управления Управляющему, которое определяется как доля от Финансового результата. Размер, сроки и условия оплаты Вознаграждения за успех определяются настоящим Приложением.

Начальная дата - 1 января соответствующего года, а в отношении первого года действия Договора доверительного управления ценными бумагами (далее - Договор) – дата передачи Активов в доверительное управление.

Отчетная дата - последний календарный день каждого квартала.

Расходы - различные сборы, взимаемые биржами, депозитариями, хранилищами, регистраторами, брокерами, платежными системами, инкассаторами, расходы по поддержанию различных счетов, а также иные выплаты, произведенные Управляющим (за счет собственного имущества), непосредственно связанные с проведением операций по управлению Активами или возвратом находящихся в управлении Активов Учредителю управления в рамках Договора.

Средняя арифметическая стоимость чистых Активов за Отчетный период - определяется по формуле: сумма стоимостей чистых Активов на каждую дату Отчетного периода, деленная на количество дней в Отчетном периоде, в течение которых Активы находились в управлении Управляющего.

Финансовый результат - величина, определяемая в порядке, установленном пунктом 6 настоящего Приложения.

Дата определения стоимости Актива – дата передачи Актива.

Порядок определения стоимости Активов при приеме их от Учредителя управления

Стоимостью ценной бумаги, допущенной к обращению на ЗАО «ФБ ММВБ», является накопленный купонный доход (для облигаций), рассчитанный на дату определения стоимости Актива и средневзвешенная цена, рассчитываемая ЗАО «ФБ ММВБ». Если на дату определения стоимости ценной бумаги средневзвешенная цена ЗАО «ФБ ММВБ» не рассчитана, то стоимостью ценной бумаги является последняя рыночная цена на ЗАО «ФБ ММВБ», определенная согласно Приказа ФСФР №10-65/пз-н от 09.11.2010г.

Стоимостью денежных средств в валюте Российской Федерации является их номинальная стоимость.

Стоимость иностранной валюты определяется по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату определения стоимости Актива.

Порядок определения стоимости Активов при указании их оценочной стоимости в Отчете о деятельности Управляющего по управлению ценными бумагами

Оценочная стоимость ценной бумаги, допущенной к обращению у организатора торговли на рынке ценных бумаг, признается равной накопленному купонному доходу (для облигаций), рассчитанному на момент оценки, и средневзвешенной цене, сложившейся на торгах организатора торговли на рынке ценных бумаг на момент такой оценки.

Если на момент осуществления оценки ценной бумаги, информация о ее средневзвешенной цене раскрывается несколькими организаторами торговли на рынке ценных бумаг, оценочной стоимостью такой ценной бумаги признается средневзвешенная цена, информация о которой раскрывается ЗАО «ФБ ММВБ». Если средневзвешенная цена на дату оценки не рассчитывается организатором торговли, оценочной стоимостью такой ценной бумаги признается последняя средневзвешенная цена, информация о которой раскрывается ЗАО «ФБ ММВБ».

Стоимостью денежных средств в валюте Российской Федерации является их номинальная стоимость.

Стоимость иностранной валюты определяется по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату составления отчета.

Порядок определения стоимости чистых Активов

Стоимость чистых Активов определяется как разница между стоимостью Активов и величиной обязательств, подлежащих исполнению за счет указанных Активов.

В стоимость Активов включается также дебиторская задолженность, возникшая в результате совершения сделок с указанными Активами.

Дебиторская задолженность по процентному (купонному) доходу по банковским вкладам и ценным бумагам, принимается в расчет стоимости Активов в сумме, исчисленной исходя из ставки процента (купонного дохода), установленной в договоре банковского вклада или решении о выпуске ценных бумаг, на последний календарный день квартала (месяца). Не принимается в расчет стоимости Активов начисленный процентный (купонный) доход по ценным бумагам, если он включен в стоимость таких ценных бумаг, а также, если существует неопределенность с фактическим получением указанного дохода, в том числе в случаях, когда эмитент ценных бумаг отвечает признакам банкротства или у эмитента имеются просроченные процентные выплаты.

Объявленные, но не полученные дивиденды по акциям, решение о выплате которых принято общим собранием акционеров акционерного общества, не принимаются в расчет стоимости Активов.

Активы и обязательства, подлежащие исполнению за счет указанных Активов, выраженные в иностранной валюте, принимаются в расчет стоимости чистых Активов в рублях по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату определения стоимости чистых Активов.

Расчетная валюта

Все расчеты по Договору, в том числе расчет Финансового результата осуществляются в валюте Российской Федерации. Стоимость другой валюты и Активов, номинированных в другой валюте, пересчитываются в валюту Российской Федерации по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату такого расчета.

В тех случаях, где это является требованием действующего законодательства, платежи осуществляются в иностранной валюте по курсу Центрального банка Российской Федерации на дату платежа. В остальных случаях все платежи осуществляются в валюте Российской Федерации.

Вознаграждение Управляющего

Вознаграждение за управление составляет 2 (два) % от средней арифметической стоимости чистых Активов, находившихся в управлении в течение отчетного периода. Расчет и удержание Вознаграждения за управление проводится ежеквартально не позднее 10 (десяти) рабочих дней с даты окончания отчетного периода.

Вознаграждение за успех составляет 20 (двадцать) % от Финансового результата на 31 декабря соответствующего календарного года.

Для целей расчета Финансового результата отчетный период принимается равным одному календарному году.

Финансовый результат за отчетный год определяется по формуле (1):

Df = S_k – ( S_o +∑ S_i - ∑ S_j) + S_v + P (1)

где

Df – Финансовый результат;

S_k –стоимость чистых Активов на 31 декабря отчетного года;

S_o –стоимость чистых Активов на Начальную дату отчетного года за вычетом вознаграждения Управляющего за предыдущий год;

S_i – оценочная стоимость Активов, дополнительно переданных в доверительное управление в отчетном году;

S_j – оценочная стоимость Активов, изъятых из доверительного управления в отчетном году;

S_v – сумма удержанного в отчетном году вознаграждения Управляющего;

P – расходы на оплату оказанных в отчетном году услуг независимого оценщика.
Расчет Вознаграждения за успех производится ежегодно. Удержание Вознаграждения за успех производится Управляющим ежегодно не позднее «20» января года, следующего за отчетным годом.

В случае полного или частичного возврата Активов по инициативе Учредителя управления в период до истечения 1 (одного) года с даты первой передачи Активов Учредитель управления выплачивает Управляющему Дополнительное вознаграждение в размере 1 (один) % от стоимости возвращаемых Активов на дату их возврата. Удержание Дополнительного вознаграждения производится Управляющим в момент возврата (полного или частичного) Учредителю управления Активов из доверительного управления.

При прекращении Договора до истечения очередного Отчетного периода стоимость чистых Активов и Финансовый результат для расчета вознаграждения за управление определяется на дату прекращения Договора.

Дата поступления Активов в доверительное управление, а также дата возврата Активов из доверительного управления включаются в период, за который производится расчет вознаграждения Управляющего.

Уплата Вознаграждения

Выплата вознаграждения Управляющему и возмещение необходимых Расходов, произведенных Управляющим при доверительном управлении Активами, осуществляется за счет Активов Учредителя управления.

Суммы вознаграждения также могут быть удержаны (списаны) Управляющим со счетов Учредителя управления, открытых в ОАО «ОФК Банк», при условии наличия соответствующего письменного распоряжения (уведомления) Учредителя управления об этом.

Вознаграждение удерживается Управляющим в сроки, указанные в п. 6 настоящего Приложения.

Возмещение произведенных Расходов за соответствующий отчетный период (квартал) осуществляется путем удержания Управляющим соответствующей суммы денежных средств из находящихся в доверительном управлении Активов Учредителя управления.