Обязательства, составляющие не менее 5 процентов от балансовой стоимости активов кредитной организации - эмитента за последний завершенный финансовый год или за последний завершенный отчетный период на отчетнуб дату отсутствуют.
|
2.4. Цели эмиссии и направления использования средств, полученных в результате размещения эмиссионных ценных бумаг
|
В апреле 2004 года состоялось первичное размещение облигаций Банка (государственный регистрационный номер 40102562В от 08 декабря 2003 года, объем выпуска по номиналу 1 млрд. рублей). Средства, полученные в результате размещения облигационного займа, обеспечили реализацию программы массового кредитования корпоративных клиентов Банка.
Дополнительный выпуск обыкновенных акций АКБ «БИН» (ОАО) (государственный регистрационный номер 10102562В от 18.08.2005) на дату составления отчета не размещен. Средства, которые будут получены от размещения выпуска, предполагается направить на финансирование текущей деятельности банка.
Ценные бумаги с целью финансирования определенной сделки (взаимосвязанных сделок) или иной операции банком не размещались.
|
2.5. Риски, связанные с приобретением размещаемых (размещенных) эмиссионных ценных бумаг
|
2.5.1. Отраслевые риски
|
Риск, связанный с конкуренцией и сокращением клиентской базы снизился в связи с ростом барьеров для иностранных банков для работы в России и снижением вероятности расширения присутствия иностранных банков. Вместе с тем сохраняется риск, вязанный с переходом крупных клиентов от привлечения кредитов к привлечению заемных средств на открытом рынке через выпуски ценных бумаг и активизацией крупных банков на розничном рынке.
В целях сохранения упрочения своих позиций на рынке банк постоянно совершенствует и расширяет спектр своих услуг и приближает их качество к мировым стандартам.
Риск наступления кризиса “плохих” заемщиков. Данный риск обусловлен вышеуказанным усилением конкуренции и ослаблением требований банков к своим заемщикам. Однако банк сохраняет консервативную политику отбора заемщиков, что позволяет говорить о минимизации влияния возможного кризиса “плохих” заемщиков на кредитный портфель и портфель долговых обязательств Банка.
Риск слияния/поглощения обусловлен наметившейся тенденцией укрупнения банков и сокращения количества мелких и “мертвых” банков. Учитывая, что банк входит в число крупных банков страны и продолжает расти, его поглощение маловероятно.
Риск сокращения банковской маржи. С точки зрения цен банковские услуги можно разделить на две части: расчетные услуги и услуги по финансированию. В части расчетных услуг в отрасли наблюдается тенденция роста стоимости, что позитивно влияет на результаты работы Банка, а в части услуг по финансированию ставки кредитования и аналогичные тарифы снижаются по мере снижения общих доходностей финансовых рынков. Вместе с тем, одновременно банки, как правило, снижают и ставки привлечения ресурсов, что в итоге приводит к сохранению или незначительному снижению маржи. В качестве дополнительных мер по минимизации потерь от падения доходов Банк постоянно проводит работу по оптимизации своих бизнес-процессов и снижению издержек.
|
2.5.2. Страновые и региональные риски
|
Региональный риск рассматривается как риск возникновения убытков вследствие централизованного управления операциями филиалов, расположенных в регионах с иной рыночной конъюнктурой и снижением оперативности принятия решений в случае изменения ситуации на местных рынках. Создание смешанной системы управления, когда доля управления рисками делегирована кредитным комиссиям филиалов, и преобладание краткосрочных финансовых инструментов на рынке России значительно снижают региональный риск. Более того, региональная конъюнктура рынков имеет незначительные различия в виду сравнительной равномерности насыщения рынков банковских услуг России, региональные операции банка подвержены ежедневному мониторингу и выездному контролю, стратегия развития операций банка базируется на интенсификации деятельности преимущественно на отечественных рынках, что, в совокупности, сводит региональный риск к минимально возможному уровню.
Страновой риск. Банк является резидентом Российской Федерации и осуществляет свою деятельность на территории РФ.
Последние несколько лет сохранилась тенденция роста экономики России и снижения рисков инвестиций, что отразилось в подтверждении присвоенного стране в третьем квартале 2003 года агентством Moodу’s инвестиционного рейтинга и изменении прогноза рейтинга со стабильного на позитивный.
В целом можно констатировать, что страновой риск применительно к России уменьшился.
Внешнеэкономическая деятельность банка заключается в наличии корреспондентских счетов в западных банках и обслуживании экспортно-импортных контрактов и расчетов своих клиентов. Минимизация страновых рисков достигается за счет работы исключительно с наиболее надежными банками развитых стран.
Региональный риск. В качестве налогоплательщика Банк зарегистрирован в городе Москве, который является наиболее финансово и экономически развитым регионом России. Банк имеет сеть филиалов, что обеспечивает диверсификацию за счет распределения клиентской базы по регионам России.
|
2.5.3. Финансовые риски
|
Кредитные риски.
Кредитование – основной вид активных операций, проводимых банком, поэтому кредитные риски составляют наибольшую долю рисков банка. Приоритеты кредитования и основы управления кредитными рисками определены в утвержденной «Кредитной политике АКБ «БИН». Рост кредитного портфеля контролируется таким образом, чтобы избежать неприемлемого для банка риска. Среди целей кредитной политики банка особо выделяется минимизация уровня кредитного риска и расширение круга надежных и финансово-устойчивых клиентов банка.
Разработана и используется методика оценки кредитного риска, включая методику оценки финансовой устойчивости заемщика (контрагента).
В качестве одного из принципов кредитной политики банка, направленного на минимизацию кредитного риска, используется комплексный подход к анализу заемщика.
С целью выявления на ранней стадии признаков возникновения финансовых затруднений и принятия мер по защите интересов банка, осуществляется текущий мониторинг кредитов, который включает в себя анализ отчетности заемщика на предмет изменения уровня кредитоспособности, проверку выполнения условий кредитования, проверку залогового обеспечения и т.д. При невыполнении условий кредитования и появления факторов, снижающих кредитоспособность заемщика, банк повышает процентную ставку или досрочно прекращает кредитование.
Уменьшение рисков потери активов при кредитных операциях достигается путем надлежащим образом оформленного обеспечения и страхования залогов и жизни поручителей уполномоченными страховыми компаниями.
Межбанковское кредитование осуществляется на основе предоставления лимитов.
В соответствии с требованиями ЦБ России АКБ «БИН» формирует за счет отчислений, относимых на расходы банка, резервы на возможные потери по ссудам и всей задолженности клиентов, приравненной к ссудной.
Рыночные риски.
При управлении рыночными рисками банк опирается на Положение ЦБ РФ «О порядке расчета кредитными организациями размера рыночных рисков» от 24.09.99 №89-П и инструкцию «Об установлении лимитов открытой валютной позиции и контроле за их соблюдением уполномоченными банками Российской Федерации» от 22.05.96 № 41, а также руководствуется рядом собственных нормативных документов.
Рыночный риск определяется как риск, возникающий в результате открытых позиций процентных ставок, валют и ценных бумаг, которые в значительной степени зависят от общих и конкретных рыночных изменений. Банк устанавливает лимиты стоимости риска, который может быть принят, и осуществляет его ежедневный мониторинг.
Валютный риск. Мерой подверженности Банка валютному риску является величина открытой валютной позиции, максимальное значение которой регулируется Банком России и установлено не более 20% от капитала Банка суммарно во всех валютах, и не более 10% отдельно в каждой валюте, включая балансирующую позицию в рублях. Контроль за величиной ОВП Банка со стороны Банка России осуществляется на ежедневной основе. Наибольший риск для Банка представляют резкие колебания курсов валют, в которых у Банка имеются значительные открытые валютные позиции. Основные открытые валютные позиции сосредоточены в долларах США и евро. Высокие цены на нефть продолжают стимулировать приток валюты в Россию. Поступления валюты от продажи энергоресурсов, а также значительные резервы Банка России существенно снижают риск резкого изменения валютного курса рубля к доллару США. Таким образом, валютный риск Банка незначителен.
Ввиду того, что банк имеет активы и обязательства, номинированные в нескольких иностранных валютах и что изменение курса иностранных валют против рубля могут повлечь за собой производные убытки, банк устанавливает лимиты и осуществляет постоянный мониторинг валютных позиций согласно требованиям ЦБ РФ.
Процентный риск рассматривается как риск, которому банк подвергается в результате кредитования и предоставления авансов клиентам и другим банкам по фиксированным процентным ставкам в суммах и на сроки, отличающиеся от сумм и сроков срочных депозитов и прочих заемных средств с фиксированной процентной ставкой. На практике процентные ставки обычно фиксируются на краткосрочной основе, как правило, один раз в месяц. Кроме того, установленные договорами процентные ставки относительно активов и пассивов часто пересматриваются для приведения их в соответствие с условиями рынка.
Для управления процентным риском используется метод контроля процентной маржи на основе проводимого финансово-стоимостного анализа.
Лимиты открытых позиций (валютных, финансовых инструментов, драгоценных металлов) устанавливаются в пределах действующих нормативов ЦБ РФ и постоянно соблюдаются.
Риск потери ликвидности.
Риск ликвидности рассматривается при общем финансировании деятельности банка и при управлении позициями. Он включает как риск невозможности финансирования активов в надлежащие сроки и по надлежащим ставкам, так и риск невозможности ликвидации актива по приемлемой цене и в соответствующие сроки.
Привлечение средств осуществляется путем использования разных инструментов. Благодаря этому диверсифицируются базисные риски, ослабляется зависимость от какого-либо источника финансирования и, как правило, уменьшается стоимость средств. Банк поддерживает сбалансированность непрерывности финансирования и его разнообразия, используя обязательства с разными периодами выплаты. Банк постоянно осуществляет оценку риска ликвидности путем применения GAP-анализа, выявления и мониторинга изменений в финансировании, необходимом для достижения целей бизнеса, определенных в рамках общей стратегии банка. Кроме того, в рамках стратегии управления риском ликвидности банк удерживает портфель ликвидных активов. В депозитные договора включены условия по штрафным платежам в случае досрочного изъятия вклада.
Банком утверждены и строго соблюдаются предельные значения дефицита ликвидности. Определен порядок составления и еженедельно составляется краткосрочный прогноз ликвидности.
Показатели отчетности, подверженные финансовым рискам.
Наиболее подвержены изменению в результате влияния рассмотренных выше финансовых рисков показатели прибыльности (доходы, расходы) и собственных средств Банка. Как следует из рассмотренного выше, влияние финансовых рисков на показатели отчетности банка минимально.
|
2.5.4. Правовые риски
|
Юридический риск рассматривается как риск изменений в законодательстве, способных повлиять на стабильность банковской системы, снизить ее доходность путем внесения каких-либо ограничений по видам операций, затруднить мониторинг операций или ужесточить требования к процедурам и регламенту операций, что может повлечь за собой незапланированные расходы банка.
Риск изменения валютного законодательства в сторону уменьшения количества валютных операций, разрешенных к проведению банками, имеющими генеральную валютную лицензию Банка России незначителен, учитывая тенденцию к либерализации валютного законодательства.
Изменения налогового законодательства в сторону увеличения налоговых отчислений с кредитных организаций в настоящее время не ожидаются.
Риск изменения требований по лицензированию незначителен, учитывая бессрочный характер полученной банком генеральной банковской лицензии.
Риск изменения судебной практики по вопросам взыскания кредиторской задолженности и обращения взыскания на предоставленное обеспечение минимизируется длительностью применения Гражданского кодекса РФ и устойчивостью имеющейся судебной практики по основным вопросам. Вместе с тем, изменения, внесенные в арбитражно-процессуальное законодательство и законодательство о банкротстве, и отсутствие практики применения новых законов в определенной степени увеличивают юридические риски банков.
В настоящий момент юридический риск снижен за счет временного разрыва между принятием законов, изменений к ним Государственной Думой России и вступлением их в силу. Более того, юридический департамент банка осуществляет регулярный мониторинг как утвержденных законодательных изменений, так и планируемых, что дает возможность заблаговременно привести стратегии развития, банковские продукты, операционную деятельность и программное обеспечение банка в полное соответствие законодательству и сводит эффект неожиданности к нулю.
Внутренний аудит, являющийся важным инструментом обеспечения качественного управления рисками, рассматривается как независимая экспертная деятельность внутри Банка с целью проверки и оценки выполнения обязанностей и эффективности организационной системы. С целью обеспечения на практике независимости аудитора от контроля и непосредственного влияния руководителей и сотрудников проверяемых подразделений Банка, аудитор имеет полномочия и обязанности предоставлять отчеты о проверке на высший уровень управления - Председателю Правления Банка. Объектами внутреннего аудита являются: соответствие банковской документации действующему законодательству, нормативным документам и внутренним процедурам; ведение бухгалтерского учета; налогообложение; система стимуляции сотрудников; состояние имущества; финансовая устойчивость и платежеспособность банка.
|
2.5.5. Риски, связанные с деятельностью кредитной организации - эмитента
|
Текущие судебные процессы. Банк не участвует в судебных процессах, по которым ему были бы предъявлены существенные в финансовом отношении требования.
Риски, связанные с лицензиями. Срок действия лицензий, на основании которых Банк ведет свою банковскую деятельность, не ограничен во времени, лицензий на использование каких либо объектов, нахождение которых в обороте ограничено во времени, у Банка нет, соответственно, этот вид рисков отсутствует.
Возможная ответственность по долгам третьих лиц. Возможная ответственность Банка по долгам третьих лиц может наступить в случае:
ответственность по гарантиям, предоставленным Банком в пользу третьих лиц и авалированным Банком векселям. Указанные риски относятся по виду к кредитным рискам и минимизируются за счет реализованный в Банке системы управления такими рисками.
| |
